應收帳款信托貸款是指以申請企業作為委托人，信托公司作為受托人，銀行作為受益人，三方共同簽訂信托合同。企業將應收帳款委托給信托公司,信托公司負責監督企業對應收賬款的回收工作。應收帳款的收益歸銀行，同時銀行和該企業簽訂貸款合同，銀行向企業發放貸款。由于這種操作方式利用信托財產獨立性的特點，將應收帳款安全隔離為信托財產，與前述應收帳款質押相比，提高了銀行貸款的安全性，而且對融資申請企業來講，只是會增加一定的融資成本，因此，對銀行與企業都會有較大的吸引力。

三、收費權質押貸款

收費權，一般是指經過政府有權部門批準的收費權，如公路收費權、垃圾處理收費權、污水處理收費權、有線電視收費權等。收費權質押貸款，對于企業來講，這是以未來現金流換取現時的資金融通便利，可充分盤活自身財務資源；對于銀行來講，由于通過一系列帳戶安排與封閉操作，風險可控，收益顯著。

四、知識產權質押貸款

知識產權質押貸款是指以合法擁有的專利權、商標權、著作權中的財產權經評估后向銀行申請融資。由于專利權等知識產權實施與變現的特殊性，目前只有極少數銀行對部分中小企業提供此項融資便利，而且一般需由企業法定代表人加保。

五、股權質押貸款

目前國內對企業持有的上市公司流通股質押，在政策上還沒有放開，但銀行已普遍接受上市公司非流通法人股的質押(考慮到法人股變現的可能性，一般須為前三大股東的法人股)。用于質押的法人股，銀行一般會在調整后每股凈資產的基礎上，再考慮或有負債、應收帳款等情況，核定一個質押值。這個質押值一般為每股凈資產的六至九成。因此，對于那些持有上市公司法人股的企業來講，這是一個很好的擔保資源。

六、動產質押貸款（監管倉倉單質押貸款）

企業可用于質押的動產主要包括產成品、原材料等。由于動產的流動性與不可控性，目前國內部分銀行與倉儲公司或物流公司合作，推出了監管倉倉單質押貸款這一新品種，操作要點是：申請企業將動產運至指定的物流、倉儲公司的監管倉，物流、倉儲公司向申請企業出具倉單，并交付銀行，銀行據此發放貸款。當申請企業需支用該部分動產時，需征得物流、倉儲公司及銀行的雙重同意。若由于物流、倉儲公司工作失職，導致銀行抵押物落空，則物流、倉儲公司需向銀行承擔連帶賠償責任。目前這種方式已被許多產成品、原材料數量較大的中小企業所采用。

七、融資租賃方式

與經營性租賃不同的是，融資租賃對企業來講，其實就是一種分期付款，可減輕短期內的現金流壓力。隨著我國金融租賃業的恢復性發展，對于需要大型機電設備、大宗原材料采購的中小企業來講，融資租賃不失為一種好的融資方法。

24.怎樣進行短期拆借

一、出現拆借需求的情況

1.企業投標需要做保證金；

2.流動資金暫時短缺，需要完成出口訂單；

3.一個好的投資機會已經出現，稍縱即逝；

4.銀行貸款即將到期，需要保住銀行信譽，歸還以后，銀行還能再貸出來；

5.如果不盡快償付到期債務，就會面臨官司，企業損失將會更大；

6.需要購買設備，設備一到位，整個項目都可以產生收益；

7.需要承接和完成新的合同，合同周期很短，但是利潤很高。

這些需求短則3～5天，長則2～3個月，即使利率稍高，但企業獲得的利潤或避免的損失，將遠遠大于付出的成本。

二、短期拆借的資金來源

1.典當行

2.投資擔保公司或投資公司

3.企業間拆借

4.個人拆借

三、短期拆借的優缺點

短期拆借的優點在于：速度快，手續簡便，能及時地解決企業面臨的緊迫問題。

短期拆借的缺點在于：成本、利率高，而且必須要有優質的動產或不動產作抵押。

四、短期拆借的操作步驟

1.企業提出資金需求

通常情況下，短期拆借是企業在想方設法籌集和調度資金無效后，才使用的融資辦法。

2.委托融資服務機構

可以進行短期拆借的資金方與銀行不同，這類機構一般不會公開掛牌營業，企業找這些機構要花相當高的成本，這就需要一些融資服務機構發揮作用。融資服務機構會與這些資金方有著較為密切的聯系。融資服務機構負責找到資金方，并協助融資過程完成。如果融資成功，企業需要向融資服務結構支付一定數量的合理費用。

3.與資金方進行初步的洽談

4.進行現場考察

如果進入到該階段，一般已經有60％以上的融資可能。資金方會直接或委托第三方現場勘查有關不動產的情況、調查企業的信譽，并收集有關資料。

5.辦理有關手續

辦理手續(可能是典當，也可能是借款或其他方式)，并辦理抵押物登記。

25.什么是租賃融資

融資租賃是指由出租方融通資金為承租方提供所需設備，具有融資、融物雙重職能的租賃交易。由于使用融資租賃的企業在租賃期間擁有的只是設備的使用權而不是所有權，這意味著他們有著這樣的觀念：“不歸我所有，但由我使用”，注重設備的“使用價值”而不是“占有價值”。

一、融資租賃的操作程序

融資租賃的操作程序是：有意以租賃方式購買某種設備的企業，在自行選定設備品種、規格、型號、交貨條件后，向租賃公司提出辦理租賃業務的申請，租賃公司經審查認為項目可行后，由租賃公司代為融資，并根據承租人要求向供應廠商購進其所需設備再交付承租人使用，承租人只需按期交付租金。

二、融資租賃中租金的計算原則

融資租賃中租金計算的原則是：出租人以租賃物的購買價格為基礎，按承租人占用出租人資金的時間為計算依據，根據雙方商定的利率計算租金。它實質是附帶傳統租賃的金融交易，是金融工具的一種特殊產品。它和貿易結合起來，因此必須是兩個合同三方當事人才能完成整個交易。

26.融資租賃有哪些種類

一、簡單融資租賃

承租人有意向通過出租人租賃由承租人選擇需要購買的租賃物件，出租人通過對租賃項目風險評估后愿意出租租賃物件給承租人使用。為取得租賃物件，出租人首先全額融資購買承租人選定的租賃物件，按照固定的利率和租期，根據承租人占壓出租人融資本金時間的長短計算租金，承租人按照租約支付每期租金，期滿結束后以名義價格將租賃物件所有權賣給承租人。在整個租賃期間承租人沒有所有權但享有使用權，并負責維修和保養租賃物件。出租人對租賃物件的好壞不負任何的責任，設備折舊在承租人一方。

二、返還式租賃

返還式租賃是簡單融資租賃的一個分支，它的特點是承租人與租賃物件供貨人是一體，租賃物件不是外購，而是承租人在租賃合同簽約前已經購買并正在使用的設備。承租人將設備賣給租賃公司，然后做為租賃物件返租回來，對物件仍有使用權，但沒有所有權。設備的買賣是形式上的交易，承租企業需將固定資產轉為融資租入固定資產。返還式租賃強調了租賃融資功能，失去了租賃的促銷功能，類似于“典當”業務。企業在不影響生產的同時，擴大資金來源，是一種金融活動。

三、融資轉租賃

租賃公司若從其他租賃公司融資租入的租賃物件，再轉租給第二承租人，這種業務方式叫融資轉租賃，一般在國際間進行。此時業務做法同簡單融資租賃無太大區別。出租方從其他租賃公司租賃設備的業務過程，由于是在金融機構間進行的，在實際操作過程中，只是依據購貨合同確定融資金額，在購買租賃物件的資金運行方面始終與最終承租人沒直接的聯系。在做法上可以很靈活，有時租賃公司甚至直接將購貨合同做為租賃資產簽訂轉租賃合同。這種做法實際是租賃公司融通資金的一種方式，租賃公司做為第一承租人不是設備的最終用戶，因此也不能提取租賃物件的折舊。

四、杠桿租賃

杠桿租賃的做法類似銀團貸款，專門做大型租賃項目的一種有稅收好處的融資租賃。主要是由一家租賃公司牽頭作為主干公司，為一個超大型的租賃項目融資。首先成立一個脫離租賃公司主體的操作機構--專為本項目成立資金管理公司出項目總金額20％以上的資金，其余部分資金來源主要是吸收銀行和社會閑散游資，利用100%享受低稅的好處“以二博八”的杠杠方式，為租賃項目取得巨額資金。其余做法與融資租賃基本相同，只不過合同的復雜程度因涉及面廣，隨之增大。由于可享受稅收好處，操作規范、綜合效益好、租金回收安全、費用低，一般用于飛機、輪船、通訊設備和大型成套設備的融資租賃。

五、風險租賃

風險租賃是指在成熟的租賃市場上，出租人以租賃債權和投資方式將設備出租給特定的承租人，出租人獲得租金和股東權益作為投資回報的一項租賃交易。簡而言之，風險租賃就是出租人以承租人的部分股東權益作為租金的一種租賃形式，這也正是風險租賃的實質所在。

六、委托租賃

委托租賃是出租人在經營租賃的無形資產。如果從事的是經營性租賃，這種委托租賃就是在經營經營性租賃。如果從事的是融資租賃，這種委托租賃就是在經營融資租賃。委托租賃的一大特點就是可以讓沒有租賃經營權的企業，可以“借權”經營。一般企業利用租賃的所有權與使用權分離的特性，享受加速折舊，規避政策限制。電子商務租賃也是依靠委托租賃作為商務租賃平臺的。

七、稅務租賃

稅務租賃的主要做法與直接融資租賃基本相同，其特點主要是：因租賃物件在承租人的項目中起著重要作用，該物件購買時在稅務上又可取得政策性優惠，優惠部分可折抵部分租金，使租賃雙方分享稅收好處，從而吸引更多的出資人。一般用于國家鼓勵的大中型項目的成套設備租賃。在發達國家，因工業化程度發展到一定程度，稅收的好處逐步取消，后兩種做法使用的越來越少。

八、合成租賃

它擴展了融資租賃的內涵，除了提供金融服務外還提供經營服務和資產管理服務，是一種綜合性全方位的租賃服務，租賃的收益因此擴大而風險因此而減少，使租賃更顯露服務貿易特征。完成這項綜合服務需要綜合性人才，因此也體現知識在服務中的重要位置，合成租賃的發展，將成熟的租賃行業帶入知識經濟時代。

27.融資租賃業務的流程是什么

1.承租人選定供貨商和設備

承租人為了達到最有效的融資目的，選擇最佳供貨人和最適合的設備是關鍵一步。承租人有能力自行選擇的，可自行選擇，如果承租人沒有能力或能力不足以勝任，可以委托租賃機構代理選擇，租賃機構代理選擇結果被承租人認可生效。

2.提交資料

承租人向租賃機構提出書面申請，填“設備租賃申請書”，同時提交相關資料。

3.初步協商

承租人與租賃公司就租期、租金、費率等進行初步協商。

4.簽訂供貨合同

出租人依據承租人選定的設備與供貨商協商簽訂供貨合同。如果是直接租賃，承租人和供貨商簽訂租賃合同。

5.簽訂租賃合同

承租人與出租人就租賃合同的具體內容平等協商達成統一，簽訂租賃合同，租賃合同應重點協商租金，租金支付的方式、手續費率、租期、利息率等雙方的權利、義務。

6.交貨

交貨一般都是由供貨商直接將承租人選定的設備交給承租人，設備的驗收檢驗及由承租人負責，并在檢驗驗收后向出租人開立收據，出租人憑收據向供貨商支付設備價款。交貨是出租人的主要義務，但質量檢驗仍由承租人負責，把好這一關是設備及時投入運轉的關鍵。

7.保險

設備的投保是出租人的義務，保險費額出租人可計入租金中一并計算，也可由承租人直接向保險公司投保，保費計入成本。

8.支付租金

承租人應按合同約定方式、數額、時間向出租人支付租金，不按期支付應承擔違約責任。

28.融資租賃有哪些優點

一、對企業的信用要求低

一般中小企業因為資信問題，很難從銀行取得貸款。融資租賃由于有輕松回收、輕松處理以及參與經營等銀行不能經營的活動范圍，因此對承租企業的資信要求不是很高，主要看項目的現金流量是否充足。因此對項目的擔保不是要求很高，填補了銀行貸款的空白。融資租賃對企業的信用要求較低，使大多數中小企業都能通過該方式進行設備更新和技術改造。中小企業自身資本少、信用度低，利用銀行信用購買設備，其中的一些附加性限制條件，如：補償性余額、定期等額償還等，致使借款的中小企業不能得到百分之百的融資額。而融資租賃不同，因為購物價款由租賃公司全額支付，企業只分期償還租金，因而企業擁有百分之百的融資額。

二、操作比較靈活

融資租賃是貿易、金融、租借三結合的產物，既保持自身特色又吸收它方益處，因此在操作上非常靈活，可以有多種方式適應多種情況，因此搞項目方便、快捷而且成功率比其他融資方式要高。融資租賃還可采取靈活的付款條款，例如：延期支付，遞增或遞減支付，使承租用戶能夠根據自己的資金安排來定制付款額。

29.融資租賃合同包括那些內容

一、融資租賃合同的主要條款

1.融資租賃合同的抬頭。

融資租賃合同的抬頭包括合同名稱及當事人的基本情況。

合同名稱，即合同標題體現出的合同的性質，融資租賃交易中合同文中名稱應標明為融資租賃合同。并要注明融資租賃當事人雙方的名稱、地址、法定代表人以及合同的簽訂日期和地點。

融資租賃合同的當事人僅指出租人和承租人，出賣人不是融資租賃合同的當事人。由于出賣人不對融資租賃合同承擔任何權利、義務，只是出租人為履行融資租賃合同時需要涉及的當事人。由于融資租賃合同具有融資性質，按照我國金融管理的有關規定，融資租賃屬于金融業務，必須經過中國人民銀行批準才能開展。

2.租賃物的名稱、數量、規格及其他指標

融資租賃合同中的租賃物是承租人自行選定并要求出租人出資購買的技術設備，它同時是一份買賣合同的標的物。出租人購買租賃物的目的，不是為了滿足自己的需要，而是為了滿足承租人對租賃物的需要。因此，當事人應在租賃合同中將租賃物的名稱、規格、型號、數量、設備技術性能等作出明確規定。

3.租賃期限。租賃期限是自承租人接受租賃物至租賃合同到期為止。簽訂合同時必須明確租賃期限。

4.檢驗方法。融資租賃合同雙方當事人只有在合同中明確約定租賃物的檢驗方法，才能使出租人按照約定的標準訂立買賣合同，同時承租人可以就約定的檢驗方法對標的物行使檢驗權。

5.租賃物的保管、保養和維修