貨幣的職能

設(shè)想你今天在商場花1 000元買了件漂亮的衣服，用200元做了個(gè)炫酷的發(fā)型；或是，公司給你發(fā)了工資，工資條里還清楚地顯示一項(xiàng)，扣除個(gè)稅5 000元；你對(duì)到手的工資做了一個(gè)重要的安排，將一半存起來，另一半用來買基金或做其他投資等。

這幾個(gè)不經(jīng)意的行為，實(shí)際上已經(jīng)充分展現(xiàn)了貨幣普通但又神通的職能。說它“普通”，是因?yàn)槲覀兠刻於荚谑褂盟酥廖覀儚膩矶紱]有考慮支配貨幣于不同方面時(shí)的不同功用。說它“神通”，是因?yàn)樨泿挪粌H能夠俘虜人的心靈，讓人為之精神一振，更重要的是，拋開道德上的鎖鏈不談，經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展實(shí)在離不開貨幣。

交易以貨幣為媒介

你用取得的貨幣去購買衣服時(shí)，貨幣就行使著交換媒介的職能。在貨幣出現(xiàn)之前，商品交易是“以物易物”。譬如，以10個(gè)雞蛋換回二兩茶葉，是以物易物。

但以物易物的效率非常低。它需要“需求的雙重耦合”。在物物交易中，雙方擁有的商品必須是互補(bǔ)的。養(yǎng)殖戶有雞蛋，他需要茶葉；茶農(nóng)有茶葉，正巧需要雞蛋，他們倆就可能交換。否則，他們之間就不可能直接交換。

在物物交易中，還要求交換的商品價(jià)值量要相當(dāng)，否則，交易也不可能完成。養(yǎng)殖戶有一頭耕牛，盡管他需要茶葉，茶農(nóng)確有茶葉，也需要耕牛，但茶農(nóng)只有兩斤茶葉，以一頭耕牛換兩斤茶葉，明擺著茶農(nóng)賺大發(fā)了，養(yǎng)殖戶是不會(huì)“吃這個(gè)虧”的。

因此，只有當(dāng)勞動(dòng)分工不復(fù)雜、交易地域范圍非常狹小時(shí)，才可進(jìn)行有限的物物交易。

以物易物的低效率，使得間接交易成為可能。間接交易是指，人們并不直接用自己的物品去換所需之物，而是用擁有的貨物或服務(wù)，去換取被別人普遍接受的物品。經(jīng)濟(jì)學(xué)的鼻祖亞當(dāng)·斯密就說，物物交易的不便，迫使那些“有思慮的人”隨時(shí)攜帶在交換中被他人廣泛接受的產(chǎn)品，通用的交換媒介便隨之產(chǎn)生了。一種物品的普遍接受性越強(qiáng)，人們接受它的愿望也就越強(qiáng)烈，它就取得了超越其他物品的特權(quán)而成了貨幣。

當(dāng)然，貨幣是否起源于以物易物，又有另一說。特別是，一些人類學(xué)家認(rèn)為，貨幣本不是源于分工和交易，而是源于借貸關(guān)系，貨幣不過是表現(xiàn)債權(quán)債務(wù)關(guān)系的借貸憑證。

交換媒介是貨幣最基本的職能。人們之所以喜歡金錢、追求貨幣，無非是因?yàn)樗軌驖M足生活之需，解燃眉之急。如果不能用手持的貨幣買到所需要的商品或服務(wù)，那它就毫無用處。笛福筆下的魯濱孫到了孤島后，盡管他有一包錢幣，但島上只有他一人，沒有分工、沒有交換，他就感嘆：“這些倒霉無用的東西，至今還放在那里，對(duì)我來說一點(diǎn)用都沒有。我常常想，我情愿用一大把錢換一只煙斗或一個(gè)磨谷子的手磨。……可是現(xiàn)在，我卻從它們那里得不到一點(diǎn)便利或好處。”

老百姓日常生活需要貨幣充當(dāng)交換媒介，經(jīng)濟(jì)發(fā)展更離不開貨幣的這一職能。

貨幣作為交換媒介，可極大地提高交易效率或降低交易成本。因?yàn)椋泿攀官I賣成為兩個(gè)相互分離的環(huán)節(jié)。設(shè)想，擁有茶葉的茶農(nóng)，想要雞蛋時(shí)，他就必須去尋找那個(gè)擁有雞蛋的養(yǎng)殖戶。貨幣就使交易不再受“需求的雙重耦合”限制。擁有雞蛋但半年后才需要茶葉的養(yǎng)殖戶，現(xiàn)在就可將雞蛋賣出，實(shí)現(xiàn)雞蛋“從商品到貨幣的驚險(xiǎn)一躍”，等半年后，再換回他所需的茶葉。于是，買和賣分離為相互獨(dú)立的環(huán)節(jié)，價(jià)值就有了獨(dú)立的表現(xiàn)和存在形式，也才有了價(jià)值的轉(zhuǎn)移（資本的流動(dòng)），這正是金融的基礎(chǔ)。

貨幣作為交換媒介，極大地推動(dòng)了社會(huì)分工。老子理想中的大同社會(huì)是小國寡民，“鄰國相望，……民至老死不相往來”的社會(huì)，沒有交易，自然也沒有分工，人類只能生活在低水平的自然經(jīng)濟(jì)之中。亞當(dāng)·斯密認(rèn)為，分工恰恰促進(jìn)了技術(shù)進(jìn)步和生產(chǎn)率的提高。管子也曾說：“萬物通則萬物運(yùn)，萬物運(yùn)則萬物賤。”交易帶來了更豐富的商品和更低廉的價(jià)格。這其中，貨幣的功勞怎么說都不為過，因?yàn)檎绺ジ裆裕柏泿挪荒苁沟厍蛐D(zhuǎn)，恰恰相反，貨幣令人吃驚地讓人員、貨物和服務(wù)融入世界各地”。

貨幣擴(kuò)展了人類的合作范圍。現(xiàn)代社會(huì)里，貨幣把全世界互不認(rèn)識(shí)的人們緊密地聯(lián)系在了一起，使人類社會(huì)構(gòu)成了龐大的分工和協(xié)作網(wǎng)絡(luò)，擴(kuò)大了人類交換和選擇的范圍，擴(kuò)展了人類自由。

萬物以貨幣為價(jià)值尺度

價(jià)值尺度，即用來比較價(jià)值的工具。你花1 000元買件衣服，貨幣就同時(shí)發(fā)揮著交換媒介和價(jià)值尺度的職能。不用多說，在前面的例子中，你很清楚，一件衣服的價(jià)值是做一次發(fā)型的5倍。

用貨幣單位，例如人民幣的“元”來衡量并表示商品和勞務(wù)的價(jià)值，就像用“米”來表示長度，用“斤”和“兩”來衡量物品的質(zhì)量一樣。我們可用價(jià)格來比較物品、勞務(wù)、財(cái)富價(jià)值。許多物品或財(cái)富，具有很好的價(jià)值保持功能，但其價(jià)值的多少和漲跌，是由貨幣尺度來衡量的。一套房值多少錢，買一輛新車花多少錢，房貴還是車貴，全以貨幣為比較的標(biāo)尺。假如張三向朋友說，他的房子值若干頭豬，他的新車值若干斤大米，他的朋友會(huì)有什么反應(yīng)呢？

作為價(jià)值尺度，貨幣大大簡化了交易的次數(shù)和價(jià)格體系。若只有兩種商品相交換，那就只有1個(gè)交換比率；若有3種商品相互交換，則需要3個(gè)交換比率；若有10種商品相互交換，那就需要45個(gè)交換比率。當(dāng)商品數(shù)量足夠多時(shí)，就像現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)，采用物物交易，交換比率就不勝枚舉。若以某種商品充當(dāng)價(jià)值尺度，就大大簡化了價(jià)值的比較。

貨幣作為價(jià)值尺度還極大地簡化了簿記，便利了成本效益的核算，也為企業(yè)管理提供了方便。就拿生產(chǎn)一包方便面來說，除了面粉、包裝、調(diào)味品等，還要投入勞動(dòng)、設(shè)備、運(yùn)輸?shù)取Ｈ魶]有貨幣將各種投入品的價(jià)值標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一起來，就很難核算方便面生產(chǎn)者的財(cái)務(wù)狀況。對(duì)于電腦和智能手機(jī)的生產(chǎn)，供應(yīng)鏈相當(dāng)復(fù)雜，不僅上下游企業(yè)眾多，還分布在不同國家和地區(qū)，若沒有統(tǒng)一的價(jià)值標(biāo)準(zhǔn)來對(duì)不同零部件的成本加以計(jì)算和比較，企業(yè)不僅難以合理地評(píng)價(jià)經(jīng)營績效，也難以管理和維系客戶關(guān)系。因此，貨幣是現(xiàn)代企業(yè)管理的價(jià)值基礎(chǔ)。

貨幣作為價(jià)值尺度的影響絕不僅僅局限于人類經(jīng)濟(jì)生活。《千年金融史》就認(rèn)為，民主制度與貨幣有著密切的關(guān)系。古希臘哲學(xué)家阿契塔說，以貨幣計(jì)算成本和收益，是政治制度得以建立的基礎(chǔ)思想工具，因?yàn)橥ㄟ^定量評(píng)估，可以增加共識(shí)和減少民事糾紛，雅典人基于貨幣的計(jì)算能力，不只是商業(yè)成功的必備技能，還是民主的依靠。當(dāng)經(jīng)濟(jì)交易的潛在價(jià)值通過貨幣加以量化時(shí)，人們就會(huì)變得更加自主，更少地依賴傳統(tǒng)社會(huì)互助機(jī)構(gòu)，更多地依賴對(duì)以貨幣為標(biāo)尺的利潤的追逐和內(nèi)在激勵(lì)。

債務(wù)需以貨幣為支付手段

設(shè)想，小王在大型養(yǎng)豬場工作，老板應(yīng)該用什么來給他付工資呢？一種可能的辦法是，每個(gè)月付給他兩頭豬。這會(huì)給小王帶來什么樣的不便呢？到該發(fā)工資的時(shí)候，他得趕兩頭豬回家，他該把豬放在哪里呢？有“存”豬的銀行嗎？到煮飯的時(shí)候，就到豬身上去割一刀，又該是怎樣的生活場景？雖說“三月不知肉之味”的生活很清苦，但要天天都只吃豬肉而沒有其他食物，那一定也是索然無味的了。況且，若他一個(gè)月所得，達(dá)到了繳納個(gè)人所得稅的標(biāo)準(zhǔn)，他就只能趕頭豬去納稅，這又會(huì)給國家財(cái)政帶來多大的不便！

馬丁·邁耶在《大銀行家》中說，19世紀(jì)的英國經(jīng)濟(jì)學(xué)家杰文斯講述了一個(gè)沒有貨幣支付的麻煩故事。巴黎利里克劇院的澤麗在社會(huì)群島的一場演出中，共演唱了5首歌曲，獲得了總收入的1/3，與150年后帕瓦羅蒂演出的收入比例相當(dāng)。但由于社會(huì)群島貨幣十分稀缺，只能用實(shí)物來付出場費(fèi)。給澤麗的演出費(fèi)是3頭豬、23只火雞、44只雞、500個(gè)可可果子，另外還有大量的香蕉、檸檬和橘子。這些牲畜和水果大約值4 000法郎。在那個(gè)時(shí)代，對(duì)張開嗓子唱5首歌而言，這份報(bào)酬十分豐厚。但澤麗自己是不可能全部消費(fèi)掉這些東西的，最后，澤麗只能用水果來喂養(yǎng)牲畜和家禽。

類似地，在《天龍八部》里，非貨幣支付差點(diǎn)引起了沖突和戰(zhàn)爭。蕭峰到長白山后，幫助完顏阿骨打打敗了耶律洪基，蕭峰放了他一馬。耶律洪基許諾，回去后給10倍的贖金。所謂贖金，并不是今天的人民幣或美元，而是實(shí)實(shí)在在的物品，包括“……上等麥子1 000石，肥牛1 000頭，肥羊5 000只，駿馬3 000匹……”。耶律洪基沒有食言，還擔(dān)心牛馬牲口在途中走失，將牛馬多備了一成。結(jié)果，當(dāng)耶律洪基的人趕著牛馬來“支付”給蕭峰時(shí)，塵土大起，讓蕭峰這邊以為又是敵人來襲，差點(diǎn)引起了另一場戰(zhàn)爭。好在雙方及時(shí)消解了誤會(huì)。

有了貨幣，工資、納稅和借貸，都很方便了，一切合約，都可以用貨幣來簽訂，也都可以通過貨幣的轉(zhuǎn)移來履行。

貨幣是購買力的暫棲所

貨幣產(chǎn)生以后，買和賣就相互獨(dú)立了。在賣出商品或勞務(wù)到買入商品之間的這一段時(shí)間里，貨幣就起到了價(jià)值貯藏的作用。在前面那個(gè)例子中，你將收入的一半存起來時(shí)，貨幣就在行使著它的價(jià)值貯藏職能，也就是“購買力的暫棲所”。

貨幣作為價(jià)值貯藏，不需要或僅需要極少的成本。若一個(gè)人用實(shí)物來貯藏財(cái)富，就必須動(dòng)用其收入的貨幣去購買這種實(shí)物資產(chǎn)，以后當(dāng)他想用其他資產(chǎn)代替這種實(shí)物資產(chǎn)時(shí)，又必須把手里的實(shí)物資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為貨幣。實(shí)物儲(chǔ)蓄還需要保管費(fèi)用。農(nóng)民儲(chǔ)藏糧食就需要建糧倉，老鼠還會(huì)偷食。試想，那個(gè)在養(yǎng)豬場工作的小王，若要用豬作為價(jià)值貯藏，他要在北京買一套房，得存多少頭豬？在買房前，他又將那些拱食的豬“存”在哪里呢？更何況，豬一日至少需要兩餐，否則，豬瘦了，價(jià)值也就跟著縮水了。

用實(shí)物作為價(jià)值貯藏，還受到折舊的影響。假如你在若干年前買了一臺(tái)電腦作為價(jià)值貯藏，它不僅有一個(gè)巨大的顯示器，而且主機(jī)噪聲很大，這樣一臺(tái)電腦，當(dāng)年至少需要1萬元。現(xiàn)在，你決定將它賣出，購買一部手機(jī)。即使你從未用過這臺(tái)電腦，現(xiàn)在出價(jià)100元也不會(huì)有人要了。技術(shù)進(jìn)步導(dǎo)致許多實(shí)物產(chǎn)品無法發(fā)揮價(jià)值貯藏的職能。

貨幣作為價(jià)值貯藏的手段，恰恰可以克服這些不足。巴菲特和比爾·蓋茨都是大富翁，他們的財(cái)富就是以價(jià)值符號(hào)的形式體現(xiàn)在賬戶里的，因此，他們既不需要建大倉庫，也從不擔(dān)心其財(cái)富因技術(shù)進(jìn)步而縮水。但貨幣履行價(jià)值貯藏的職能，需要幣值穩(wěn)定。在高通脹的環(huán)境里，如果辛辛苦苦積攢的錢不斷貶值的話，貨幣就起不到價(jià)值貯藏的作用，人們可能會(huì)轉(zhuǎn)而囤積實(shí)物，包括食品和大宗商品等。

貨幣作為價(jià)值貯藏手段對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要的意義。有了貨幣的價(jià)值貯藏職能，大規(guī)模的資本積累和轉(zhuǎn)移才有了可能。在經(jīng)濟(jì)社會(huì)中，有人很有錢（比如繼承而來的），但缺乏經(jīng)營管理能力；有人天生就有很高的組織管理、市場開拓和業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力，但沒有資本。如果能將才能與資本相結(jié)合，將會(huì)為社會(huì)創(chuàng)造巨大價(jià)值，比如喬布斯造就了蘋果帝國。可見，貨幣的價(jià)值貯藏和重新分配，可將眾多的儲(chǔ)蓄細(xì)流，匯集成資本的汪洋，并交給有經(jīng)營管理才能的人去使用，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)規(guī)模化，促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。金融正是建立在貨幣價(jià)值貯藏之上的。

良好的貨幣有益于經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展，增進(jìn)人類福祉。反之，貨幣不健全則會(huì)使經(jīng)濟(jì)遭殃。凱恩斯就曾說：“沒有比消滅貨幣更為微妙和保險(xiǎn)的手段來推翻現(xiàn)存的社會(huì)基礎(chǔ)，這一過程會(huì)以一種難以預(yù)料的方式，把經(jīng)濟(jì)法則的所有隱蔽力量推向毀滅。”