第九節　信托公司監管評級與行業評級

一、信托公司監管評級

（一）監管評級概述

對信托公司進行監管評級是信托公司風險監管體系的重要組成部分，也是監管部門實現對信托公司持續監管、分類監管和風險預警的一種重要的監管工具。監管部門通過對信托公司進行監管評級，可以使監管部門全面掌握信托公司的風險狀況，合理配置監管資源，以實現對信托公司進行分類監管、扶優限劣，促進信托公司積極創新、做優做強。監管部門可以根據評級結果，制定對信托公司的監管計劃和政策，確定監管重點以及現場檢查和非現場監管的頻率和范圍，同時還應當將評級結果作為市場準入的重要參考因素。

（二）監管評級內容

根據《信托公司監管評級與分類監管指引》的規定，對信托公司的監管評級應當從公司治理、內部控制、合規管理、資產管理和盈利能力等五個方面進行；評級結構分為綜合評級1級、綜合評級2級、綜合評級3級、綜合評級4、綜合評級5級、綜合評級6級，每個等級中可以再分為A、B、C三檔。

（三）監管評級流程

信托公司監管評級的周期為1年。信托公司根據監管評級標準進行自評，并上報屬地監管局，但自評結果不影響監管評級結果；屬地監管局促成評級工作小組對信托公司進行初評，初評確定監管評級的級別，但是不確定各級別的檔次，初評結果由部分主任或監管局（分局）局長主持的會議確定；銀監會對各地銀監局上報的評級結果進行最終審定，并確定評級結果和各級別的檔次。

二、信托公司行業評級

（一）評級內容

中國信托業協會于2015年12月15日發布《信托公司行業評級指引（試行）》，中國信托業協會將組織對信托公司從行業角度進行綜合評價的行業評級。行業評級內容主要包括資本實力（Capital Strength）、風險管理能力（Risk Management）、增值能力（Incremental Value）、社會責任（Social Responsibility）四個方面，簡稱“短劍”（CRIS）體系。

1.資本實力

評價：信托公司凈資本充足程度及其與業務風險的匹配程度。

目的：引導信托公司優化資本結構，合理控制業務發展，確保固有資本充足并保持必要的流動性。

2.風險管理能力

評價：信托公司信托業務的風險處置情況，以及固有信用風險資產不良情況。

目的：引導信托公司強化“賣者盡責”的經營理念，提升風險管控能力，建立全面的風險管理體系，有效防范和化解風險。

3.增值能力

評價：信托公司作為專業受托機構對資產的管理能力。

目的：引導信托公司通過提高資產運營效率、提供專業化服務，優化收入和成本結構、重視信托主業發展、提升客戶滿意度，不斷增強市場核心競爭力。

4.社會責任

評價：信托公司作為社會經濟組織對國家和社會的和諧發展、公共利益實現、自然環境保護和資源科學利用，以及對利益相關方所應承擔的責任。

目的：引導信托公司與經濟社會的良性互動，樹立良好社會形象，實現行業可持續發展。

（二）評級實施

1.評級周期

評級周期為1年，即上一年度1月1日至12月31日，評級工作涉及的財務及業務數據以上一年度經審計的報表和信托業協會公布的數據為準。

2.評級流程

評級流程包括信托公司自評、信托業協會秘書處初評、審議及復議、評級結果發布等環節。評級工作完成后5各工作日內，信托業協會將評級結果發送至銀監會及各銀監局，供監管評級參考，同時由信托業協會秘書處負責信托公司行業評級結果對外公布事宜。

附件1

附件2

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[1]銀監會要求信托公司制定生前遺囑，也即是恢復與處置計劃，具體包括激勵性薪酬延付制度、限制分紅或紅利回撥制度、業務分割與恢復機制、機構處置機制。

[2]根據《公司法》的規定，股東大會選舉董事、監事，可以依照公司章程的規定或者股東大會的決議，實行累積投票制。累積投票制是由證監會、國家經濟貿易委員會（已變更）2002年頒布的《上市公司治理準則》首次引進的一種表決制度，2005年修訂《公司法》時，也吸收了這一表決制度。累積投票制的具體含義是指：股東大會選舉董事或者監事時，每一股份擁有與應選董事或者監事人數相同的表決權，股東擁有的表決權可以集中使用。

[3]離任審計報告一般應當于該人員離任后的六十日內向其離任機構所在地監管機構報送。在同一法人機構內平行調動的，應當于該人員離任后的三十日內向其離任機構所在地監管機構報送。

[4]面簽制度是指信托公司和交易對手簽署合同時，應當由信托公司指派的面簽人員當面核實交易對手的簽署人員是否具備相應的身份和權限，并應現場見證交易對手有權簽署人員簽署交易合同；核保制度是指信托公司應當指派核保人員與交易對手一起現場辦理抵質押擔保登記手續、公證手續等。

[5]資產或收益的逾期天數是資產風險分類的重要參考指標。如果沒有充足的理由，某資產的風險分類不能高于按照逾期天數所確定的分類級別；即使資產或收益的逾期天數未達到某一類別的標準，若該項資產的風險狀況符合這一類別的標準，則該資產的分類結果也不能高于該類別。

[6]本節全面風險管理報告僅為筆者提供給讀者參考的范本，其中的數據全部為虛擬數據。