1 導論

1.1 研究背景與研究意義

1.1.1 研究背景

經(jīng)濟理論證明，經(jīng)濟增長存在穩(wěn)態(tài)效應，當經(jīng)濟增長進入穩(wěn)態(tài)區(qū)間時，單純依靠資本的持續(xù)積累和勞動投入的增加無法達到更高的經(jīng)濟產(chǎn)出水平。西方經(jīng)濟學家對此進行了廣泛的討論，熊彼特于20世紀初將創(chuàng)新與企業(yè)生產(chǎn)過程結(jié)合分析后指出，創(chuàng)新對于企業(yè)生產(chǎn)具有重要意義，隨后哈羅德、多馬、索羅、庫茲涅茨和羅默等經(jīng)濟學家從不同的角度探討了科技創(chuàng)新的作用過程，結(jié)果表明科技創(chuàng)新主要通過改進生產(chǎn)要素結(jié)合方式來提高生產(chǎn)要素結(jié)合效率，進而影響企業(yè)生產(chǎn)，科技創(chuàng)新是經(jīng)濟持續(xù)增長的動力源泉。改革開放后，我國經(jīng)濟經(jīng)歷了長達30多年的高速增長，國內(nèi)生產(chǎn)總值已經(jīng)全面超越日本，躍居全球第二，但人均國內(nèi)生產(chǎn)總值卻相對較低。我國經(jīng)濟進入新常態(tài)后，經(jīng)濟增長速度下降，人口紅利逐漸消失，環(huán)境約束效應逐漸增強。在內(nèi)需不足、外需乏力的情況下，單純依靠勞動、資本及能源等要素投入的增加難以獲得持續(xù)的經(jīng)濟增長，通過科技創(chuàng)新提高生產(chǎn)要素配置效率成為我國經(jīng)濟實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的唯一方式。2015年11月，習近平同志提出要著力加強供給側(cè)結(jié)構性改革，增強經(jīng)濟持續(xù)增長動力，而供給側(cè)結(jié)構性改革的核心就是科技創(chuàng)新。2017年政府工作報告中明確提出了2017年的重點任務之一是以創(chuàng)新引領實體經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級，其中包括提升科技創(chuàng)新能力以及持續(xù)推進大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新等內(nèi)容。2023年黨的二十大報告提出到2035年我國要實現(xiàn)“高水平科技自立自強，進入創(chuàng)新型國家前列”的遠景規(guī)劃目標。

科技創(chuàng)新具有高風險、高投入、高收益的特征，傳統(tǒng)的投入產(chǎn)出模式難以滿足科技創(chuàng)新活動的根本需求?，F(xiàn)代經(jīng)濟體系下，金融廣泛滲透于社會經(jīng)濟的各個方面，是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心、實體經(jīng)濟的血脈，對推進中國式現(xiàn)代化作用重大。金融工具和金融市場是實現(xiàn)經(jīng)濟資源配置和投資組合優(yōu)化必不可少的要素。一個功能完備、運行高效的金融體系應該能夠通過資源配置、資本形成、風險分散、信息揭示和激勵約束等機制促進科技創(chuàng)新發(fā)展。金融對科技創(chuàng)新的助推作用早在20世紀50年代歐洲的一些國家已經(jīng)得到體現(xiàn)。第二次世界大戰(zhàn)過后，美國、日本等發(fā)達資本主義國家大量運用信貸支持政策促進科技創(chuàng)新，這些政策對提升企業(yè)生產(chǎn)效率、國家科技水平起到了顯著的促進作用。20世紀90年代，金融市場擴張、金融技術和金融工具的創(chuàng)新為科技創(chuàng)新活動提供了更為廣泛的融資渠道和風險管理手段，進一步促進了科技創(chuàng)新的發(fā)展。統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，20世紀初發(fā)達資本主義國家科技創(chuàng)新對經(jīng)濟增長的貢獻率僅為5%~20%，20世紀50年代，在銀行信貸的大力支持下，該比例上升至50%，20世紀90年代，在金融創(chuàng)新的廣泛推動下，該比例上升至60%~80%。2008年金融危機后，科技創(chuàng)新成為世界各國應對經(jīng)濟衰退的共同選擇，正如德國經(jīng)濟學家哈特·門施所言，技術創(chuàng)新周期與經(jīng)濟周期逆相關，重大基礎性創(chuàng)新的高峰均接近于經(jīng)濟蕭條時期，技術創(chuàng)新是經(jīng)濟發(fā)展新高潮的基礎，這也預示著未來世界各國的競爭將更多地依賴科技創(chuàng)新能力。

近年來，為了促進科技創(chuàng)新發(fā)展，我國中央和地方政府紛紛出臺相應的金融支持政策。2011年，《關于促進金融和科技結(jié)合加快實施自主創(chuàng)新戰(zhàn)略的若干意見》就要求充分認識科技和金融結(jié)合的重要性；2016年，“十三五”規(guī)劃中強調(diào)深化科技金融試點工作；2017年，黨的十九大強調(diào)創(chuàng)新是引領發(fā)展的第一動力，著力加快金融支持實體經(jīng)濟和科技創(chuàng)新；2018年，四川發(fā)布《四川省科技金融發(fā)展規(guī)劃（2018—2020）》，著力闡述金融對科技創(chuàng)新的支持，這也是我國首部科技金融發(fā)展規(guī)劃；2023年，《政府工作報告》提出創(chuàng)設支持創(chuàng)新的金融工具，引導創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展。經(jīng)過長時間的理論和實踐探索，科技貸款、科技保險成為科技金融的重要組成部分，資本市場、風險投資等為科技創(chuàng)新基礎研究和成果轉(zhuǎn)化提供了融資支持。然而，從總體來看，目前我國金融支持科技創(chuàng)新的支持力度還不夠，支持效率也相對較低，區(qū)域差距較為明顯，離創(chuàng)新型國家建設的要求還有一定的差距。因此要從源頭上治理中國科技創(chuàng)新金融支持不足及效率低下等問題，就必須要在厘清金融影響科技創(chuàng)新機制的前提下，結(jié)合中國實際探討中國金融影響科技創(chuàng)新的內(nèi)在規(guī)律，在此基礎上客觀評價中國金融支持科技創(chuàng)新的效率，從中發(fā)現(xiàn)我國金融支持科技創(chuàng)新過程中存在的問題，進而為優(yōu)化我國科技創(chuàng)新的金融支持體系、提升自主創(chuàng)新能力和構建創(chuàng)新型國家提供科學的決策依據(jù)。