1.2　概念界定與文獻評述

1.2.1　基本概念

1.產業(yè)升級概念及內涵

對產業(yè)升級的研究始于20世紀90年代末期，由Gerrifi（1999）等開始，經(jīng)濟學家們意識到產業(yè)升級與產業(yè)結構調整的聯(lián)系和差異。產業(yè)升級是指從全球價值鏈的視角，由低技術水平、低附加值狀態(tài)向高新技術水平、高附加值狀態(tài)演變的趨勢[4]。

在經(jīng)濟發(fā)展的某一階段，市場內資源總量只能有限地滿足各生產部門的需求。隨著經(jīng)濟發(fā)展，生產部門生產規(guī)模和市場需求總量逐漸增加，從而導致對生產要素的競爭和爭奪，這一競爭和爭奪既可能來自同一經(jīng)濟部門內部，也可能來自不同生產部門。當要素市場的供給低于經(jīng)濟部門產生的需求時，生產資料的價格就會上升，從而誘導更多的供給，但供給不是短期內可無限增加的。隨著生產資料的價格走向頂點，生產資料的供給也會達到頂點，從而形成“資源壁壘”，并加劇經(jīng)濟生產部門之間的資源競爭。

在利潤的驅使下，新興的經(jīng)濟生產部門會通過提升生產效率、增加產品附加值和改革企業(yè)生產結構等方式，來追求利潤最大化。部分對此變化應對能力不足或者反應相對緩慢的經(jīng)濟生產部門將有可能步入衰落，并逐步淪為落后部門。同時，新興產業(yè)的興起將擠占落后產業(yè)的市場、資源等空間，并淘汰落后產業(yè)，從而帶動產業(yè)升級與結構轉變。因此，產業(yè)升級外在就表現(xiàn)為產業(yè)結構轉變。產業(yè)的上游要素市場發(fā)展示意圖見圖1-1、圖1-2。

2.產業(yè)鏈內涵

產業(yè)鏈是產業(yè)經(jīng)濟學中的一個概念，是社會分工發(fā)展的結果。產業(yè)鏈形成于各個相關產業(yè)部門之間的技術經(jīng)濟聯(lián)系，并基于特定的邏輯關系和時空布局形成鏈式關聯(lián)關系。通常產業(yè)鏈包含價值鏈、企業(yè)鏈、供需鏈和空間鏈四個維度（見圖1-3）。

同時，產業(yè)鏈可以分為接通產業(yè)鏈和延伸產業(yè)鏈兩類。接通產業(yè)鏈是指將一定地域空間范圍內的斷續(xù)的產業(yè)部門借助某種產業(yè)合作形式串聯(lián)起來。延伸產業(yè)鏈是指將一條已存在的產業(yè)鏈盡可能地向上下游拓展延伸，從而構成產業(yè)鏈的完整體系。

（1）價值鏈

價值鏈由哈佛大學教授邁克爾·波特于1985年在其著作《競爭優(yōu)勢》中提出。他認為，企業(yè)要發(fā)展獨特的競爭優(yōu)勢，就要為其商品及服務創(chuàng)造更高附加值……通過企業(yè)基礎設施建設、人力資源管理、技術發(fā)展、市場采購等行動，支持制造、物流、市場、銷售等，從而提升銷售總價值。所謂商業(yè)策略，就是使企業(yè)的經(jīng)營模式成為一系列的增值過程，而此一連串的增值流程就是價值鏈。

根據(jù)波特價值鏈理論，企業(yè)的價值鏈可以分為主要活動和支持基本活動兩類。主要活動包括入境物流、制造營運、出境物流、市場銷售以及服務，此類活動生產價值；支持基本活動主要涵蓋企業(yè)基礎設施、人力資源管理、技術發(fā)展和采購，屬于輔助性增值環(huán)節(jié)。每個企業(yè)的價值鏈都包含在這個價值鏈系統(tǒng)中。產業(yè)鏈則是按照行業(yè)價值鏈開展鏈條上各企業(yè)的價值創(chuàng)造活動，從而實現(xiàn)整個產業(yè)鏈的價值創(chuàng)造[5]。

（2）企業(yè)鏈

企業(yè)鏈是指由企業(yè)實體通過物質、資金、技術等流動和相互作用形成的企業(yè)鏈條。企業(yè)鏈上的各企業(yè)彼此之間進行物質交易，從而實現(xiàn)價值的增值，又通過資金的反向流動相互聯(lián)系。

企業(yè)鏈上的企業(yè)和企業(yè)鏈之間形成協(xié)同發(fā)展關系。企業(yè)的活力和優(yōu)勢決定了企業(yè)鏈的活力和優(yōu)勢，不同點上的企業(yè)對企業(yè)鏈的形成和穩(wěn)定都有一定作用。同時企業(yè)鏈也會對企業(yè)進行篩選，通過優(yōu)勝劣汰，實現(xiàn)企業(yè)和企業(yè)鏈的協(xié)同發(fā)展。

企業(yè)鏈上的企業(yè)也通過不同渠道與這條企業(yè)鏈以外的企業(yè)進行合作，從而形成不同企業(yè)鏈之間的聯(lián)系。市場上的企業(yè)鏈構成相互聯(lián)系的網(wǎng)狀結構。網(wǎng)絡中，優(yōu)勢企業(yè)會形成核心節(jié)點，占據(jù)優(yōu)勢位置[6]。

（3）供需鏈

供需鏈從擴大再生產發(fā)展而來，將企業(yè)的生產活動進行前伸和后延。英國物流專家馬丁·克里斯托弗（Martin Christopher）教授在《物流與供應鏈管理》一書中對供應鏈進行了如下定義：供應鏈是指涉及將產品或服務提供給最終消費者的過程和活動的上游及下游企業(yè)組織所構成的網(wǎng)絡[7]。供需鏈的中心是企業(yè)，從原材料開始，中間程序囊括了制造、加工等環(huán)節(jié)，最后經(jīng)銷售網(wǎng)絡把產品送到消費者手中，將供應商、制造商、分銷商和零售商與用戶聯(lián)系成一個整體的功能網(wǎng)絡[8]。1985年，邁克爾·波特提出供應鏈管理概念，具體是指以相應的信息系統(tǒng)計算機管理技術，將從原材料采購直到銷售給最終客戶的全部企業(yè)活動集成在一個無縫接續(xù)流程中[9]。供應鏈管理一般包括物流管理、采購和供應鏈計劃以及相關的信息分析與財務管理。最終實現(xiàn)將顧客所需的正確的產品能夠在正確的時間，按照正確的數(shù)量、正確的質量和正確的狀態(tài)送到正確的地點，并使總成本達到最佳化。

與此同時，在“長鞭效應”的作用下，整個供應鏈的變幅會逐步增加，廠商對供應鏈的掌握會隨之減弱。因此，需要通過資訊網(wǎng)絡建設提升供應鏈各廠商彼此的了解度，以快速回應市場需求、降低“長鞭效應”的影響。

（4）空間鏈

產業(yè)鏈在空間的分布形成空間鏈，可以分為全球、國家、地區(qū)三個層次，更重要的是各產業(yè)鏈條之間有種交叉關系。不同地區(qū)產業(yè)鏈條的環(huán)節(jié)之間存在著一種互相組合形成一條新的產業(yè)鏈條的情況。同時，空間鏈對接主要分三種情況：一是產業(yè)鏈和產業(yè)鏈之間節(jié)點的對接；二是整條產業(yè)鏈和整條產業(yè)鏈的對接：三是產業(yè)鏈部分線段和另一條產業(yè)鏈部分線段間的對接。

3.產業(yè)鏈金融：概念與特征

產業(yè)鏈金融是指金融機構以產業(yè)鏈的核心企業(yè)為依托，針對產業(yè)鏈的各個環(huán)節(jié)，設計個性化、標準化的金融服務產品，為整條產業(yè)鏈上的所有企業(yè)提供綜合解決方案的一種服務模式。其本質是由金融機構和非金融機構組成的金融服務生態(tài)圈，服務的對象由單一企業(yè)轉變?yōu)殒溔浩髽I(yè)，服務主體由銀行轉變?yōu)榻鹑诜真?span id="kte4fx8" class="super">[10]。其目標在于通過金融服務生態(tài)圈將核心企業(yè)與上下游供銷企業(yè)、終端用戶整合為一個整體，并通過對信息流、物流以及資金流的有效監(jiān)管，形成一條業(yè)務鏈和風險控制鏈，通過參與企業(yè)的分工合作最終實現(xiàn)整條產業(yè)鏈的增值，并提升整個供應鏈企業(yè)的整體競爭力。產業(yè)鏈金融網(wǎng)絡示意圖如圖1-4所示。

產業(yè)鏈金融的運行模式目前有六種：電商生態(tài)系統(tǒng)內融資模式、經(jīng)銷商供應商網(wǎng)絡融資模式、銀行物流合作融資模式、交易所倉單融資模式、訂單融資封閉授信融資模式、設備制造買方信貸融資模式。其特點是：首先，在整體上將供應鏈上的相關企業(yè)作為一個整體，風險考量從授信主體向整個產業(yè)鏈轉變，資金注入主要針對產業(yè)鏈中最為需要的環(huán)節(jié)，并有力地提升整個供應鏈企業(yè)的整體競爭力；其次，產業(yè)鏈金融能夠根據(jù)行業(yè)特點和供應結構設定融資方案，進行個性化定制，并對鏈條中的企業(yè)進行資金綜合服務管理。

1.2.2　文獻評述

1.產業(yè)鏈金融研究現(xiàn)狀

（1）關于產業(yè)鏈金融基本模式

在社會經(jīng)濟發(fā)展帶來的新需求之下，產業(yè)鏈金融基本模式及內涵不斷更新。李科（2015）認為各商業(yè)銀行應該針對小微企業(yè)特點，采取分類批量營銷，制定產業(yè)集群供應鏈小微企業(yè)主信貸服務方案[11]。王可豐（2016）對當前的產業(yè)鏈金融產品在定位、途徑和政銀企合作方面進行分析，認為產業(yè)鏈金融應以產業(yè)鏈整合為突破口，以多層次資本體系為支撐，以網(wǎng)上網(wǎng)下平臺為載體，建立綜合推進機制[12]。隨著共享經(jīng)濟的興起，學者們紛紛展開對于產業(yè)鏈金融如何在共享經(jīng)濟中發(fā)揮應有作用的研究。劉彬等（2016）研究認為，面對傳統(tǒng)企業(yè)和電商平臺的共享商業(yè)模式變革，商業(yè)銀行也應積極籌劃創(chuàng)新轉型，以“互聯(lián)網(wǎng)+產業(yè)鏈金融”為戰(zhàn)略突破口，全面對接共享經(jīng)濟時代，為產業(yè)鏈金融提供全面解決方案[13]。方燕兒等（2017）深入分析了區(qū)塊鏈技術在產業(yè)鏈金融發(fā)展中的市場潛力和可行性，同時梳理剖析了區(qū)塊鏈技術在我國金融領域的發(fā)展環(huán)境以及存在的困難，在此基礎上為商業(yè)銀行提出了應對策略[14]。

在產業(yè)鏈金融與產業(yè)研究方面，主要聚焦于農業(yè)經(jīng)濟發(fā)展。袁梁（2016）以陜西省為研究區(qū)域，重點分析了農業(yè)產業(yè)鏈融資的內涵、模式發(fā)展以及績效表現(xiàn)情況，同時對農業(yè)產業(yè)鏈融資提出了相關政策建議[15]。朱皚璐（2017）則以浙江臨海地區(qū)的漁業(yè)產業(yè)為研究對象，提出了漁業(yè)產業(yè)與“互聯(lián)網(wǎng)+”的時代發(fā)展趨勢相結合，加速農村金融創(chuàng)新發(fā)展和推進農業(yè)產業(yè)鏈融資模式創(chuàng)新的可行性建議[16]。張雷等（2017）以北芹蔬菜專業(yè)合作社開展的“銀行+合作社+農戶”農業(yè)產業(yè)鏈融資模式為研究對象，通過道德風險理論和金融聯(lián)結理論分析，認為合作社是“銀行+合作社+農戶”農業(yè)產業(yè)鏈融資模式創(chuàng)新能夠有效實行的前提條件[17]。此外，部分學者也較為關注產業(yè)鏈金融在其他產業(yè)的應用。如何紅霞等（2016）以中藥產業(yè)為研究對象，認為中藥產業(yè)鏈金融服務平臺應以商業(yè)銀行和核心企業(yè)的資金為信貸來源，引入平臺管理、物流、質量評估等第三方，形成涵蓋集成層面、執(zhí)行層面、評估層面、延伸層面的四維金融服務體系[18]。

關于產業(yè)鏈金融模式的參與對象的研究主要集中于商業(yè)銀行和財務公司。如朱磊等（2012）從商業(yè)銀行業(yè)務角度出發(fā)，在分析產業(yè)鏈金融融資的內涵、品牌及產品的基礎上，進一步探究產業(yè)鏈融資的現(xiàn)狀及問題，并提出了有針對性的對策和建議[19]。龍海明等（2015）以財務公司為研究對象，將期權定價模型引入財務公司產業(yè)鏈融資產品的定價中，重點考慮動產抵押物的價值波動以及無風險利率的波動性，認為財務公司可以根據(jù)產業(yè)鏈條的主體特點對貸款利率進行優(yōu)化調整[20]。

（2）關于產業(yè)鏈金融風險識別

產業(yè)鏈金融風險識別是產業(yè)鏈金融研究的熱點內容。徐臨等（2017）通過對供銷社產業(yè)鏈運行模式的分析，認為供銷社中的小微企業(yè)與農戶資產規(guī)模小，金融機構流程的可操作性、現(xiàn)行法律的漏洞以及農產品的市場風險是供銷社產生產業(yè)鏈金融風險的主要因素[21]。與此同時，對產業(yè)鏈金融風險識別的研究也取得豐富的成果。首先，在參與產業(yè)鏈金融對象的風險識別方面。劉力（2015）通過對財務公司的產業(yè)鏈金融業(yè)務研究分析，認為財務公司的產業(yè)鏈金融風險識別內容應該集中在政策風險、信用風險、操作風險和信息風險等方面[22]。朱艷艷等（2018）以商業(yè)銀行自營平臺的線上供應鏈金融業(yè)務為研究對象，結合其“四流合一”（物流、商流、資金流、信息流）的特點，闡釋主要融資模式及其信用風險識別，指出：商業(yè)銀行、核心企業(yè)、物流企業(yè)和融資企業(yè)之間的信息問題，網(wǎng)絡數(shù)據(jù)與現(xiàn)實交易的不對稱問題等是供應鏈融資信用風險識別的重要環(huán)節(jié)。[23]劉津銘等（2016）通過對船舶融資風險評價指標體系的研究，提出資金安全、運營連續(xù)性等是船舶融資風險的主要方面[24]。其次，在研究相關的產業(yè)方面，已經(jīng)涉及包括農業(yè)在內的眾多產業(yè)。如張艷婷（2012）運用群組決策特征根法和綜合評價法，對農業(yè)供應鏈金融內涵、特點、優(yōu)勢等做出了科學的解釋[25]。

另外，在產業(yè)鏈金融風險識別方法上，為了能夠準確地識別產業(yè)鏈金融風險，田亞娟（2011）以供應鏈存貨質押融資模式為研究內容，通過對第三方物流企業(yè)進行實證分析，改進了供應鏈存貨質押融資風險評估框架和風險評估指標體系[26]。蒲發(fā)堯（2016）基于“上市公司+PE”并購模式，通過對具體案例的介紹與深入剖析對企業(yè)可能出現(xiàn)的財務風險進行識別與控制[27]。張佳瑋（2016）以平安銀行為研究案例，通過模糊層次評價法，從內、外部角度對平安銀行供應鏈金融業(yè)務的競爭力進行了相關分析，并根據(jù)其業(yè)務特點提出了SO的發(fā)展戰(zhàn)略[28]。程年慧（2016）以海爾財務公司產業(yè)鏈金融為案例，采用案例分析法系統(tǒng)地梳理了海爾財務公司各類產業(yè)鏈金融業(yè)務間的邏輯關系，通過定性與定量結合的方法識別海爾財務公司內外風險因素[29]。同時，對于如何破解產業(yè)鏈金融各環(huán)節(jié)風險識別的難題，李杰等（2013）通過構建農業(yè)產業(yè)鏈融資下農戶信用評價指標體系及評價標準，對農業(yè)產業(yè)鏈融資下農戶信用評價做出相應分析[30]。

（3）關于產業(yè)鏈金融風險控制

由于商業(yè)銀行是產業(yè)鏈金融主要的資金來源，因此產業(yè)鏈金融風險控制的相關研究對象主要集中在商業(yè)銀行。張箐（2014）通過對商業(yè)銀行產業(yè)鏈金融風險的研究，認為商業(yè)銀行應該由單一產業(yè)鏈向產業(yè)組合管理轉變，由被動接收信息向主動監(jiān)控整合信息轉變，以及由單一營銷向全產業(yè)鏈聯(lián)動開發(fā)轉變[31]。王俊（2014）從市場競爭角度出發(fā)，分析了主要的風險類別以及風險管理措施，最后結合商業(yè)銀行的具體案例分析了我國商業(yè)銀行產業(yè)鏈金融的未來發(fā)展趨勢[32]。莫華雄（2016）通過相關研究提出“縱向供應鏈+橫向產業(yè)聯(lián)盟”的發(fā)展模式，并對風險控制提出新要求，基于此，提出商業(yè)銀行必須構建風險管理體系、搭建全面信息平臺等建議[33]。龐明等（2016）則認為政府和金融機構應當采取完善金融監(jiān)督管理、構建產業(yè)鏈電子交易平臺、成立專業(yè)的產業(yè)鏈金融部門、開發(fā)專業(yè)的信息分析模型、開展廣泛的戰(zhàn)略合作等措施加強產業(yè)鏈金融風險管理[34]。同時，部分學者對產業(yè)鏈金融等其他金融機構做出了相關研究。如龍海明等（2015）以財務公司為研究對象，通過建立博弈模型分析抵質押制度與聲譽機制共同激勵下中小企業(yè)的行為選擇，發(fā)現(xiàn)共同激勵可以有效擴大財務公司的安全授信邊界，既能確保財務公司控制中小企業(yè)信用風險，又能增加中小企業(yè)的授信額度[35]。

同時，在產業(yè)鏈金融涉及的產業(yè)研究中，馬九杰等（2017）分析廣東省湛江市對蝦產業(yè)養(yǎng)殖環(huán)節(jié)和流通環(huán)節(jié)的價值鏈金融的運作機制和風險控制機制，認為農業(yè)核心組織和金融機構應該基于價值鏈再造和一二三產業(yè)融合的全流程控制進行商業(yè)模式和業(yè)務模式的創(chuàng)新，從而更好地為“三農”提供金融服務，促進金融普惠[36]。張一凡等（2017）以石油產業(yè)鏈為研究對象，提出通過開發(fā)“紙成品油”產品可與“互聯(lián)網(wǎng)+”相結合，并對接消費金融場景，從而降低產業(yè)鏈金融風險管控[37]。鄒小磊（2017）基于產業(yè)鏈的中小企業(yè)融資，認為在降低產業(yè)鏈金融風險控制上必須根據(jù)中小企業(yè)發(fā)展的實際情況，制定完善有效的產業(yè)鏈融資監(jiān)管方法[38]。孫旭（2018）從互聯(lián)網(wǎng)金融視角出發(fā)，通過對內蒙古自治區(qū)農村金融發(fā)展情況的實地調研，提出依托互聯(lián)網(wǎng)金融整合資源的手段，以促進該區(qū)農牧業(yè)產業(yè)化為目的，實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融與農村金融的深度融合即農村互聯(lián)網(wǎng)金融，通過農牧業(yè)產業(yè)鏈全鏈條的農村互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新模式的推廣來破解農村金融這一難題[39]。

2.文獻評述

通過對以產業(yè)鏈金融為對象的已有研究文獻進行梳理發(fā)現(xiàn)，關于產業(yè)鏈金融的基本模式、風險識別和風險控制等方面的研究已經(jīng)涵蓋了各個產業(yè)，其中以農業(yè)為主。同時，不同的學者已經(jīng)開始嘗試運用包括定量分析在內的眾多研究方法對產業(yè)鏈金融風險識別與控制進行研究與分析。現(xiàn)有的研究主要集中于對金融產業(yè)與經(jīng)濟產業(yè)關系的探討及相關合作建議，在研究視角上主要聚焦于產業(yè)合作，鮮有學者站在產業(yè)鏈技術升級的角度，對產業(yè)鏈金融如何適應產業(yè)鏈技術升級產生的新需求、支持產業(yè)升級進行研究。

本書希望能夠吸收信息技術、金融技術的最新發(fā)展，將金融行業(yè)支持產業(yè)技術發(fā)展放在產業(yè)鏈金融升級的高度，對如何支持四川牦牛產業(yè)鏈升級進行創(chuàng)新性思考，為地方經(jīng)濟科學決策提供支撐。