第四節(jié) 感悟復利君

巴菲特為啥能成世界首富？因為他一輩子在做一件事：滾雪球。只有掌握了滾雪球的奧秘，才能真正明白理財?shù)恼嬷B！

說完了將伴隨我們一生的好基友通脹君，力哥接著就要請出通脹君的天敵克星，也是理財君最得力的助手——天使復利君。

9E容量的硬盤

有個故事是這么說的，有一天一個年輕人來到王宮，說自己下國際象棋如何了得。國王也是個棋迷，就想看看你小樣到底幾斤幾兩，經(jīng)過一番激戰(zhàn)，年輕人還真贏了國王！國王也是輸?shù)眯姆诜驼f：“小劉（力哥YY的化名），你棋下得這么好，你家里人知道嗎？要是不知道的話，要不我給你賞點啥帶回去，好讓家里人開心開心？”

小劉想了想說：“我這人也不貪心，你就在我們下棋的棋盤上放點麥子給我?guī)Щ厝ァ５谝粋€格子放一粒麥子，第二個格子放前面一格兩倍的麥子，直到把棋盤擺滿就行了。國王一想，就這么小個棋盤，能放多少麥子呢？于是就準了。但放著放著國王發(fā)現(xiàn)不對勁了，他意識到就算把國庫里所有的糧食都給他，也遠不夠賞他的……

國際象棋的棋盤共有8X8=64個格子，照這個年輕人的要求，在最后一個格子里，要放入2的63次方粒麥子，也就是9百多萬兆粒麥子——9后面得跟18個零！用IT業(yè)的說法，這個硬盤是上E的呢！（1EB=1024PB, 1PB=1024TB,1TB=1024GB）

銀行的小九九

這個故事非常生動地詮釋了什么叫復利。聽說好像愛因斯坦說過：“復利是人類最偉大的發(fā)現(xiàn)，宇宙間最強大的力量，世界第八大奇跡。”足見在小艾眼里，復利有多牛B！

銀行和保險公司最懂復利的小九九，所以你去銀行存款的利息都是單利。比如你存10000元，一年利息5%，第二年就變成10500元，第三年就變成了11000元。但你問銀行借錢的話，他們可是按照復利也就是利滾利來算的。如果你是房奴的話，看下你20年或30年的房貸總共要還多少利息？

假如你貸款100萬，最后你還給銀行的本利和很可能要200萬，如果是二套房貸按1.2倍基準利率算，那就得260萬。所以不要以為銀行賺到的存貸差就是存款一年3%，貸款一年6%，他們賺3%。錯啦！你沒有把“單利收儲，復利放貸”的因素考慮進去，銀行實際賺到的比表面上的數(shù)字多得多。

保險公司的小九九

保險公司更是門兒精。保險公司里有一種非常高大上的職業(yè)叫精算師。啥叫精算師？就是算得比誰都精，只有他貪你便宜的份，你甭想貪到他的便宜！

比如保險公司向你推銷一款保險，說你現(xiàn)在30歲時繳10萬塊，如果未來你身子骨出了什么叉子，或者半路上撲街了，我們會給你賠個50萬、100萬的。如果你完好無損活到60歲退休，恭喜，我們到時還你20萬。你一想這多劃算啊！萬一以后有個三長兩短能拿到保險賠償，萬一沒事到老了還能拿回20萬養(yǎng)老金，我不是賺大啦！

您要是這么想，就真是Too Young To Simple了。如果按復利算的話，假如保險公司長期平均年化收益是10%。要注意，10%不是不可能達到的，如果投資期限足夠長，保險公司把保費拿去投資股票這樣的高風險高回報的產品，一輪牛市下來就能有100%-200%甚至更高的回報。平均折算下來，每年10%不算夸張。

但你要是沒把這10萬元拿去買保險，而是自己投資，也按每年10%算，一年后變成11萬，5年后是16萬，10年后是26萬，等你30年后退休時，這10萬元居然變成了174萬！

174萬和20萬，請問你到底是賺到了還是虧大了？

假如你足夠長壽，還能繼續(xù)投資。40年后10萬會變成453萬，50年后會變成1174萬！

你可能會說我又不懂投資，10%收益我達不到。好，那就按6%來算，這個收益就買點優(yōu)秀的長期理財產品或債券基金又或者分級基金穩(wěn)健份額都很容易達到。30年后，你這10萬元會變成57萬。就算扣掉30年里你另外掏錢買消費型保險的費用，還是遠比保險公司還你的20萬元要多得多！

各位親，這里面的小九九，你看明白了嗎？

人生就像滾雪球

傳說中的“股神”巴菲特講過一句關于復利的至理名言。他說復利有點像從山上往山下滾雪球，最開始時雪球很小，但只要往下滾的時間足夠長，而且雪球粘的適當緊，最后雪球一定會變得很大很大。還有一句更精煉的話叫“人生就像滾雪球，重要的是發(fā)現(xiàn)很濕的雪和很長的坡。”

這個比喻里，“雪”指的是你的投資，“濕度”就是你的投資收益，“斜坡”就是你堅持投資的時間，斜坡越長，時間越長，復利效應就越明顯。巴菲特一輩子沒寫過自傳，唯一一本他本人授權的官方傳記，名字就叫《滾雪球》。中國這兩年有個很火的投資者社區(qū)網(wǎng)站叫雪球，名字就是這么來的。

巴菲特牛B的地方不在于說出了人人都懂的大道理，隨便找個成功學導師都會說。巴菲特過人之處在于，他用自己的一生把滾雪球效應完美詮釋了出來。

1956年，巴菲特只有27歲，剛工作沒幾年，攢了14萬美元。這筆錢對當時初出茅廬的美國年輕人來說已是一筆巨款了。按美國官方公布的靠譜CPI數(shù)據(jù)推算，算上通脹因素，當時的14萬美元相當于今天的120萬美元，也就是700多萬人民幣。

到了50年后的2006年，巴菲特的個人財富超過了400億美元，成長了28.5萬倍！扣掉通脹因素也十足增長了3萬多倍。而且這半個世紀里，巴菲特本職工作就是投資，可沒有去掃大街或者做什么開投資講座，出投資秘籍之類的副業(yè)。那么大家猜猜看，巴菲特這50年里平均每年投資回報率大概有多少？

說出來嚇死你——28.6%！現(xiàn)在中國許多民間借貸或者不靠譜P2P的收益也有20%以上，就算是靠譜P2P收益率也有10%-12%，但就是這點收益率上的差距，加上長時間的堅持，最終就在你我這些凡人與巴菲特之間構建了一道難以逾越的巨大財富鴻溝！

用力哥的話說：時間X復利=財富原子彈。復利效應就是財富核裂變的原動力！

復利的啟發(fā)

明白這一點對我們投資理財至少有四個重大啟發(fā)。

第一，投資理財，應該要從娃娃抓起！越早開始投資，你留給核裂變的時間就越多，你就越有可能賺到你期望中的財富，盡早過上你期望中的生活。如果你現(xiàn)在已經(jīng)30多歲甚至40多歲了，盡管比20歲就開始投資的年輕人要慢許多，但也還來得及。未來20-30年的復利效益也很可觀。如果你現(xiàn)在已50多歲臨近退休了，也別嘆氣，你可以把這篇干貨拿給你兒子看，希望他不要把大好青春都耗在玩DOTA追美眉這些事情上，稍微花點時間，學學理財，到了快退休時才不會像你一樣唱著：“一波還來不及，一波早就過去，一生一世如夢初醒，沒有盡早理財深深傷心”！

第二，投資一定要堅持、堅持、再堅持！永遠不要抱著賺一票走人的心態(tài)去投資。理財?shù)扔诶砩睿顿Y也應伴你一生。用夢想一夜暴富的心態(tài)或兩、三年內內就要成為千萬富翁的目標去投資，往往欲速則不達，最后很可能會讓你死得很慘。因為你不是在理財，而是在賭財，甚至賭命。

第三，巴菲特說投資有三條原則：“第一，盡量避免風險，保住本金；第二，盡量避免風險，保住本金；第三，記住前兩條。”所以要讓雪球不斷越滾越大，就要保證每年投資收益不管多少都不能虧損。100元虧50%就只有50元，50元賺50%卻只有75元。

如果你今年賺60%，明年虧損50%，后年賺40%，大后年虧30%，再后年賺20%，再再后年虧10%。表面上看，好像你前一年賺的錢都比你后一年虧的錢多10%，但實際上6年后你實際上還虧了15%！所以說保住本金真的非常重要。

草根逆襲高富帥不只是傳說

最后，永遠不要小看你現(xiàn)在手里的1元錢！不積跬步，何以至千里；不積小流，何以成江海。你可能會說，大道理人人懂，可我真給你1元錢，你能幫我理出10錢來嗎？

你還別說，我還真有辦法。只要年均回報10%，堅持投資24年，1元就能變成10元！翻個倍，堅持48年，能變成100元！再翻個倍，97年能變成1萬元！可見，當時間以線性速度流逝時，復利是以幾何級速度增長的。只不過97年后，恐怕只有都敏俊西才有命享受這1萬元了……

從理財角度說，你現(xiàn)在手里的1元錢叫現(xiàn)值。1元只是它現(xiàn)在偽草根的表象，等到若干年后它大幅升值了，就不再只是個偽草根，而變成了10元甚至100元的真土豪，這叫終值。從現(xiàn)值到終值的驚人飛躍，就好像丑小鴨變身白天鵝，草根逆襲高富帥的華麗轉身，使貨幣的時間價值得以完美綻放。

所以請相信，只要堅持把錢放在復利X時間的魔幻機上，它一定會回報你一個驚艷的未來。草根逆襲高富帥，絕不只是傳說。

力哥說理財　思考

現(xiàn)在開始投資，到你退休時，復利回報能有多高？