第三節(jié) 風(fēng)險管理概述

一、風(fēng)險管理的概念

應(yīng)對風(fēng)險，一般有兩種方式：一是“補救于事后”，二是“防患于未然”。在現(xiàn)代社會，這兩種方式是同時采納的。人們在長期與風(fēng)險打交道的經(jīng)驗中，摸索和總結(jié)出了一系列防范和控制措施，以保障自己的經(jīng)濟利益和社會穩(wěn)定。這些防范和控制措施就是風(fēng)險管理的技術(shù)，而關(guān)于各種技術(shù)措施的設(shè)計、改善和安排，就構(gòu)成了風(fēng)險管理科學(xué)的內(nèi)容。

風(fēng)險管理是指經(jīng)濟單位通過對風(fēng)險的認(rèn)識、衡量和分析，以最小的成本取得最大安全保障的管理方法。風(fēng)險管理是研究風(fēng)險發(fā)生規(guī)律和風(fēng)險控制技術(shù)的一門新興的管理學(xué)科，即利用各種自然資源和人類技術(shù)手段對各種導(dǎo)致人們利益損失的風(fēng)險事件和現(xiàn)象施以防范、控制乃至消除的全部過程。風(fēng)險管理的宗旨是以最小的經(jīng)濟成本，達(dá)到分散、轉(zhuǎn)移、消除風(fēng)險，保障人們經(jīng)濟利益和社會穩(wěn)定的基本目的。當(dāng)然，對于不同的主體，風(fēng)險管理還有一些特定的附屬目標(biāo)。例如：對公民個人而言，身體健康和家庭穩(wěn)定是其風(fēng)險管理的具體目標(biāo)；對于企業(yè)經(jīng)營而言，保證產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定、占領(lǐng)銷售市場、防止價格波動、減少庫存堆積等都構(gòu)成了企業(yè)在一定時期內(nèi)風(fēng)險管理的確定目標(biāo)。

二、風(fēng)險管理產(chǎn)生的背景

在18世紀(jì)工業(yè)革命出現(xiàn)之后，社會生產(chǎn)力得到了空前的發(fā)展，新技術(shù)、新工藝的普遍運用，使得生產(chǎn)規(guī)模不斷擴大，導(dǎo)致社會財富不斷涌現(xiàn)，國際貿(mào)易規(guī)模、國際市場空前地擴大。同時，新的風(fēng)險損害也在不斷增加，尤其是社會化生產(chǎn)程度不斷提高，使得原來較為松散的社會聯(lián)系變得十分緊密，這又進一步促進了人們對安全需求的提高。風(fēng)險管理意識得到了普遍增強，究其原因，風(fēng)險管理產(chǎn)生的背景包括以下幾個方面。

（1）巨額損失機會增加。因為隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展突飛猛進，企業(yè)的積累以及生產(chǎn)規(guī)模都不斷擴大，社會財富也越來越集中。生產(chǎn)中任何的疏忽大意都可能會產(chǎn)生不可估量的巨大的經(jīng)濟損失。如1953年8月，通用汽車公司在密歇根州的一個汽車變速箱廠因火災(zāi)損失了5000萬美元；再如發(fā)生于1666年9月2日—5日的英國倫敦大火，是英國倫敦歷史上最嚴(yán)重的一次火災(zāi)，燒掉了許多建筑物，損失慘重。

（2）損害的范圍越來越大。隨著社會化生產(chǎn)程度的提高，企業(yè)之間的關(guān)系變得越來越緊密。另一方面，由于市場的不斷擴大，一些企業(yè)的營銷范圍可能從一個地區(qū)擴展到全國，再從國內(nèi)擴展到國外，這使得風(fēng)險事故雖然在某一個局部范圍內(nèi)發(fā)生，但它影響波及的范圍卻非常廣。例如，一個大型的銅鐵廠如果出現(xiàn)事故而造成巨額損失，可能會波及千里以外的礦石供應(yīng)商和銅鐵材使用商，導(dǎo)致成千上萬的人失業(yè)。此外，高科技的運用也給人們帶來了前所未有的風(fēng)險損害。比如，生態(tài)環(huán)境的破壞不僅給人類經(jīng)濟造成巨大的損失，也會極大地威脅人類的生存。

（3）社會福利意識增強。隨著社會生產(chǎn)力的不斷發(fā)展，人們在創(chuàng)造物質(zhì)文明的同時，也要求社會福利水平要提高，如社會救濟、失業(yè)救濟，還包括養(yǎng)老保險、醫(yī)療保險等。但風(fēng)險的存在，特別是一些惡性風(fēng)險的存在，會造成人們的憂慮和恐慌，從而降低人們的滿足程度。因此，為了提高社會福利水平，人們不得不采取種種措施以預(yù)防和消除風(fēng)險所造成的危害。

（4）利潤最大化沖動。企業(yè)是否能夠取得預(yù)期利潤，是企業(yè)能否生存的一個根本標(biāo)志。而在商品經(jīng)濟條件下，企業(yè)經(jīng)營的直接沖動就在于它追求利潤最大化。但對于一個企業(yè)而言，只有高風(fēng)險的行業(yè)，它才能夠獲得高利潤，也就是說，高風(fēng)險伴隨著高收益。比如：新技術(shù)、新工藝和新材料的應(yīng)用，新產(chǎn)品的開發(fā)和試制，都可能產(chǎn)生巨額的利潤，也可能造成巨額的虧損，這就迫使人們采取各種各樣的措施和方法，以盡量避免可能出現(xiàn)的一些不利后果。

三、風(fēng)險管理的基本程序

作為一種管理活動，風(fēng)險管理是由一系列行為構(gòu)成的。風(fēng)險管理的基本程序通常包括目標(biāo)建立、風(fēng)險識別、風(fēng)險估測、風(fēng)險管理方法選擇和風(fēng)險管理效果評價等環(huán)節(jié)，如圖1.3所示。

（一）目標(biāo)建立

根據(jù)風(fēng)險管理的定義，風(fēng)險管理的目標(biāo)是以最經(jīng)濟、最有效的方法使風(fēng)險成本最小。風(fēng)險管理的目標(biāo)可以分為損失前目標(biāo)和損失后目標(biāo)。換句話說，應(yīng)對風(fēng)險，通常有兩種方式，一種是防患于未然，一種是彌補于事后。那么，損失前的目標(biāo)是指選擇最經(jīng)濟、最有效的方法來減少或避免損失的發(fā)生，將損失發(fā)生的可能性和嚴(yán)重性降至最低程度。損失后的目標(biāo)是指，一旦損失發(fā)生，要盡可能地去減少直接損失和間接損失，使其盡快恢復(fù)到損失前的狀態(tài)。

（二）風(fēng)險識別

風(fēng)險識別是指企業(yè)對面臨的以及潛在的風(fēng)險加以判斷、歸類和鑒定風(fēng)險性質(zhì)的過程。風(fēng)險識別是風(fēng)險管理的基礎(chǔ)。企業(yè)面臨的風(fēng)險是錯綜復(fù)雜的，現(xiàn)實的、潛在的、內(nèi)部的、環(huán)境的風(fēng)險等多種風(fēng)險在一定時期和一定條件下具有客觀性，風(fēng)險引發(fā)的條件是什么，風(fēng)險發(fā)生的可能性有多大等，這些問題是風(fēng)險識別階段必須面對和予以解決的。往往通過感知風(fēng)險和分析風(fēng)險，來對風(fēng)險進行定性識別。感知風(fēng)險，一般指的是通過感性認(rèn)識和經(jīng)驗判斷來識別風(fēng)險。分析風(fēng)險的具體方法包括保單匯編分析、風(fēng)險清單分析、現(xiàn)場實地調(diào)查法、流程圖分析、財務(wù)報表分析、專家法等，如圖1.4所示。比如，要找出一家企業(yè)究竟存在哪些風(fēng)險，可以通過核查企業(yè)財務(wù)報表一步一步地分析，如企業(yè)有哪些設(shè)備，這些設(shè)備面臨哪些風(fēng)險，這個企業(yè)的存貨、建筑物都面臨哪些風(fēng)險，以及它的在建工程、運輸中的貨物都面臨什么樣的風(fēng)險，都要逐一進行定性識別。此外，還可以通過生產(chǎn)的流程圖分析進行風(fēng)險識別，它是一個環(huán)節(jié)、一個環(huán)節(jié)地進行風(fēng)險識別，也就是根據(jù)生產(chǎn)流程圖中的每一個步驟、每一個環(huán)節(jié)，逐步地進行風(fēng)險識別。應(yīng)注意的是，識別風(fēng)險的方法很多，針對企業(yè)實際情況，選擇恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險識別方法是極為重要的。

（三）風(fēng)險估測

風(fēng)險估測是指在風(fēng)險識別的基礎(chǔ)上，通過對收集的大量詳細(xì)損失資料加以分析，運用概率和數(shù)理統(tǒng)計，估測和預(yù)測風(fēng)險發(fā)生的概率和損失程度，使風(fēng)險分析定量化，為風(fēng)險管理者進行風(fēng)險決策、選擇最佳管理技術(shù)，提供可靠的科學(xué)依據(jù)。對風(fēng)險概率進行估測的方法有兩種：一種是根據(jù)大量試驗，用統(tǒng)計的方法進行計算，這種方法所得數(shù)值是客觀概率，這種客觀存在是不以人們的意志為轉(zhuǎn)移的；另一種是由專家對事件的概率做出一個合理的估測，即主觀概率。主觀概率是根據(jù)合理的判斷和當(dāng)時能收集到的有限信息以及過去長期的經(jīng)驗所進行估計的結(jié)果。后一種方法在風(fēng)險估測中的使用日益引起人們的重視。風(fēng)險估測有兩個重要指標(biāo)，一個是損失頻率，一個是損失程度。

損失頻率是指一定數(shù)量的風(fēng)險單位，在單位時間內(nèi)，發(fā)生損失的次數(shù)，它等于損失次數(shù)除以危險單位數(shù)。例如：一個地區(qū)有5萬個建筑物，那么它的危險單位數(shù)就是5萬，假設(shè)一年中，這個地區(qū)的火災(zāi)事故損失次數(shù)是50次，則它的損失頻率等于50/50000，也就是千分之一。

損失程度是指標(biāo)的物發(fā)生一次風(fēng)險事故時的平均損失額度。

（四）風(fēng)險管理方法選擇

風(fēng)險管理方法選擇是根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果，選擇、實施最佳風(fēng)險管理方式，從而實現(xiàn)風(fēng)險管理目標(biāo)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。風(fēng)險管理方法分為控制型風(fēng)險管理方法和財務(wù)型風(fēng)險管理方法兩大類。

控制型風(fēng)險管理方法是指在風(fēng)險發(fā)生前防止和減少風(fēng)險損失、在風(fēng)險發(fā)生后降低風(fēng)險事故損失的技術(shù)性措施。其目的是降低損失頻率和損失程度。重點在于改變引起風(fēng)險事故和擴大損失的各種條件。控制型風(fēng)險管理方法包括：風(fēng)險回避和損失控制。

財務(wù)型風(fēng)險管理方法是通過事先的財務(wù)計劃或合同安排，提留風(fēng)險補償金，用以對發(fā)生的風(fēng)險事故造成的損失進行及時充分經(jīng)濟補償?shù)娘L(fēng)險管理方法。所以，財務(wù)型風(fēng)險管理方法也被稱為損失融資方法。財務(wù)型風(fēng)險管理方法可以分成兩類，一類是風(fēng)險自留，另一類是風(fēng)險轉(zhuǎn)移。關(guān)于風(fēng)險轉(zhuǎn)移，最典型的方式是保險，此外，還包括非保險形式的風(fēng)險轉(zhuǎn)移。關(guān)于控制型和財務(wù)型風(fēng)險管理方法的具體內(nèi)容，將在下一節(jié)中詳細(xì)介紹。

（五）風(fēng)險管理效果評價

風(fēng)險管理效果評價是風(fēng)險管理的最后一個環(huán)節(jié)。風(fēng)險管理效果評價是指對風(fēng)險管理技術(shù)適用性及收益性狀況的分析、檢查、修正和評估。風(fēng)險管理效益的大小，取決于是否能以最小風(fēng)險成本取得最大安全保障。現(xiàn)實中，風(fēng)險的性質(zhì)具有可變性，同時人們認(rèn)識風(fēng)險的水平也具有階段性，決定了風(fēng)險管理技術(shù)是在認(rèn)識不斷提高的基礎(chǔ)上逐步完善的。所以，對某種風(fēng)險的識別、估測、評價以及風(fēng)險管理技術(shù)的選擇，有必要進行定期的檢查、修正，使選擇的風(fēng)險管理技術(shù)適應(yīng)不斷變化的情況，從而保證風(fēng)險管理技術(shù)的最優(yōu)使用。由此，也顯示了風(fēng)險管理周而復(fù)始的運動過程。