1 緒論

1.1 研究背景

在我國經濟增速放緩的背景下，微觀企業研發能力對于宏觀經濟轉型至關重要，與此同時，企業的研發決策又受制于宏觀經濟發展。那么，宏觀經濟與企業研發行為之間存在著怎樣的內在邏輯？基于我國經濟轉型時期的制度背景，本書研究了經濟周期對企業研發投入的影響及其背后動因，在這其中，重點分析了政府研發補貼、產權背景、市場環境等因素在企業研發投入的周期性變動中所扮演的角色和發揮的作用，揭示了經濟周期影響我國研發投入的作用機理。在此基礎上，本書進一步分析了經濟周期對企業研發效率和研發補貼效率的影響機制。本書的研究目的在于挖掘在中國制度背景下，微觀企業創新行為背后的宏觀誘因及其作用機制，同時揭示政府與市場在企業研發活動中的角色和作用，為不同經濟周期國家研發政策的制定提供理論依據。

習近平總書記在黨的二十大報告中指出：“必須堅持科技是第一生產力、人才是第一資源、創新是第一動力，深入實施科教興國戰略、人才強國戰略、創新驅動發展戰略，開辟發展新領域新賽道，不斷塑造發展新動能新優勢。”“完善科技創新體系。堅持創新在我國現代化建設全局中的核心地位。”“加強企業主導的產學研深度融合，強化目標導向，提高科技成果轉化和產業化水平。強化企業科技創新主體地位，發揮科技型骨干企業引領支撐作用，營造有利于科技型中小微企業成長的良好環境，推動創新鏈產業鏈資金鏈人才鏈深度融合。”可見，在加快建設創新型國家的征程中，作為微觀創新主體的企業，無疑扮演著重要甚至核心的角色。企業的研發投資行為及其效率理應成為理論界與實務界關注的重要領域。但從現實來看，與西方發達國家相比，我國企業自主研發的積極性和投入程度均嚴重不足（史宇鵬、丁彥超，2010）。

自Schumpeter（熊彼特）在1912年開創性地提出創新理論以來，有關企業創新和R＆D投資行為的研究就源源不斷。總體上看，現有關于企業R＆D決策的文獻主要集中在市場結構（壟斷與競爭等）與企業研發（Schumpeter，1942；Galbraith，1956；Scherer，1967；Mansfield，1968；Bozeman、Link，1983；Levin et al.，1985）、企業規模與研發投入（Markham，1965；Meisel、Lin，1983；Cohen et al.，1987），以及企業研發投入的其他影響因素，如法律環境（Gould、Gruben，1996；史宇鵬、顧全林，2013；吳超鵬、唐菂，2016）、公司治理（Holmstrom，1989；Francis、Smith，1995；O'Sullivan，2000；Lee、O'Neill，2003；Belloc，2012；周銘山、張倩倩，2016）等。從總體上看，國內現有研究主要存在以下不足：

第一，現有研究大多以西方發達國家為背景，或者借鑒西方已有的理論和實證模型考察和檢驗我國企業R＆D投資的影響因素及其經濟后果，很難真正扎根中國大地。西方發達國家往往有清晰的產權制度安排、成熟而穩定的市場運行機制和相對完善的法治環境，相關文獻也更多地將這些制度因素視為規（既）定的外生變量，從而將研究視角聚焦于市場結構、技術溢出與技術機會等非制度因素對創新的影響上。而在我國，無論是產權制度、公司治理、法治環境，還是市場運行機制，都還處于持續的變化乃至重要的變遷過程中。如何將企業的研發行為研究置于這些“中國元素”構成的制度土壤中，是我國學界的使命所在。

第二，現有研究大多基于靜態視角考察特定經濟與市場環境下的企業研發行為及其影響因素，很難真正考察企業微觀行為的縱向調整動因、過程及其內在機制。正如饒品貴等（2013）所指出的那樣，結合宏觀經濟變動的微觀企業行為研究是當前經濟學和管理學中較為薄弱的領域。事實上，在不同經濟環境下，微觀企業的決策動機、行為及其后果都可能出現顯著的差異，特別是考察經濟和市場環境變動背景下的企業微觀行為調整，有利于深入理解和認識企業相關行為的背后動因與形成機制。

第三，現有研究大多基于研發投入視角考察企業創新問題，忽略了現實中研發效率也是決定企業研發水平的關鍵要素。雖然國內的一些學者已經注意到我國不同產權背景企業之間的效率差異（周黎安、羅凱，2005；張璇等，2017），但從總體上看，還沒有深入和系統研究企業研發效率周期性調整的機制。導致這一研究缺陷的一個重要原因是，這些研究研發活動周期性變動的文獻年代較早且大多基于宏觀數據，沒有衡量研發效率的有效指標。近年來隨著公司金融領域創新研究的發展，衡量微觀企業研發效率的指標日益成熟（Hirshleifer et al.，2013），為本書研究不同經濟周期研發效率的變化提供了機遇。

基于上述分析，本書擬以經濟周期變動為研究視角，以企業研發投入動機為邏輯起點，以國有企業與民營企業同臺競爭、市場化差異、政府干預等“中國元素”為基本背景，系統研究不同經濟環境下企業研發投入策略選擇及其動態調整機制，以揭示由此決定的企業研發行為的內在動機、決定機制與優化路徑。