圖3.13 耶魯基金模式資產配置

圖3.22 從1926年7月到2013年8月美股四大板塊的收益率走勢對比

圖4.3 上證50指數在不同權重優化視角下的組合累計收益率表現（年度調倉）

圖4.4 上證50指數在不同權重優化視角下的組合累計收益率表現（季度調倉）

圖4.5 上證50指數在不同權重優化視角下的組合累計收益率表現（月度調倉）

圖4.6 上證50指數在不同權重優化視角下的組合累計收益率表現（兩周調倉）

圖4.7 基于價值因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.8 基于成長因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.9 基于質量因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.10 基于股息因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.11 基于規模因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.12 基于動量因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.13 基于反轉因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.14 基于分析師預期因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.15 基于情緒因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.16 基于人氣指標因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.17 基于波動因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.19 基于多因子的Smart Beta中證800指數凈值回測

圖4.20 回測凈值曲線圖（含貨幣型基金指數）

圖4.21 回測凈值曲線圖（剔除貨幣型基金指數）

圖5.6 火雞策略曲線

圖5.20 市場情緒指標擇時策略

圖5.30 各資產凈值走勢

圖6.1 大類資產時間序列動量策略回測表現

圖6.3 大類資產橫截面動量策略回測表現

圖6.4 改進的橫截面動量策略回測表現

圖6.5 時間序列動量與橫截面動量的疊加

圖6.15 奇異譜模型回測結果

圖6.16 申萬一級行業指數單季度漲跌幅統計（%）

圖6.21 多期風格雷達——大摩多因子策略（數據日期：2015年4月）

圖6.22 基于風格雷達的FOF表現（數據 日 期：2014/12—2016/1）

圖6.24 某只基金的半年、季、月頻風格畫像

圖6.28 策略凈值曲線

圖6.30 策略被選基金統計

圖6.38 滬深300指數（大盤指數）、中證500指數（中小盤指數）和中證1000指數（小盤指數）走勢圖對比

圖6.40 標準二分類Logistic模型輪動策略收益率

圖6.41 有序多分類Logistic模型輪動策略收益率

圖7.4 國外目標日期策略指數的配置變化

圖7.9 中證平安2025退休寶指數走勢

圖7.13 標普500每日風險控制系列指數走勢圖

圖7.14 標普目標風險系列指數走勢

圖11.31 正向基差套利原理

圖16.9 長期資本管理基金凈值走勢