- 莊家克星:職業操盤手解析坐莊全過程
- 麻道明
- 2080字
- 2019-10-31 18:23:46
第一章 莊家概述
一、莊家的概念及其本質
1.莊家的概念
根據《現代漢語詞典》的解釋,莊家是指某些牌戲或者賭博中每一局的主持人。“莊家”一詞早期出現在賭博之中,自有了資本市場以后,才慢慢地被引入到股市之中。
在股市中,“莊家”是使用頻率最高的詞語之一。莊家的一舉一動可能引發股市的大起大落,由此招來無數股民赤熱的追捧,散戶以跟莊為幸,大戶以控莊為喜,股評以薦莊股為榮。“莊股”熱情溫柔又冷酷無情,它的飆漲給人帶來暴富的機會,讓人樂不可支;它的暴跌將人打入冷宮,讓人苦不堪言。
那么,什么叫莊家呢?迄今為止沒有一個統一的、確切的概念。有人認為,一切通過證券市場操縱股市大漲大跌的機構或個人就是莊家。也有人認為,莊家是指那些具有雄厚的資金實力、高超的操盤技能、靈通的市場信息、杰出的專業人士的機構、財團,通過對大資金的調配,左右大盤一時的起落或個股長期的漲跌。筆者以為,股市中的莊家是一個歷史性的概念,在不同的時期有不同的表述,產生不同的作用,并應當從狹義和廣義兩個方面去解釋。狹義的莊家通常是指憑借一定的資金實力,通過操縱股價或轉嫁風險的手段,以牟取暴利為目的的機構或個人。廣義的莊家(也叫主力)是指具備一定資金實力的機構或個人,選擇一只或數只股票在較合適的價位介入,且獲得一定的籌碼,經過一段時間的運作后產生適當的差價,獲取并補償其付出的成本費用,由此實現一定的差額利潤。我們平常所說的“莊家”,通常是指廣義上的莊家。
根據目前及今后很長一段時間的發展趨勢,我們可以給“莊家”這樣定義:所謂莊家,是指在證券市場中,具備一定資金實力的機構或個人,單獨或聯合買進一只或數只股票的一定籌碼,在法律規定范圍內,根據自己的意志通過市場運作后產生適當的差價,獲取并補償其付出的成本費用后,力求實現盡可能大的差額利潤。
2.莊家的本質屬性
我國股市中的莊家具有以下本質屬性:
(1)莊家意志通過市場行為得以體現。所謂意志,就是通過市場行為達到的最終愿望和要求,所體現的是莊家的根本利益,任何有損于莊家根本利益的市場行為(如散戶在低位搶貨或在高位拋貨),均為莊家所不容。從根本上講,莊家不會也不可能反映散戶的意志,因為在證券市場中,莊家與散戶的利益是根本對立的,沒有共同的愿望和要求,當然也就談不上共同的意志了。
(2)莊家行為是證券市場的調整器。莊家對市場的調整是通過股價(指)的漲跌來實現的。比如當股價(指)過低時,莊家就會入市接盤,推動股價(指)止跌上漲。當股價(指)過高時,莊家就會派發,導致股價(指)的滯漲回落。莊家就是通過這樣的漲跌震蕩來調整市場關系,穩定和活躍證券市場。
(3)莊家行為具有一定的制約性。根據《證券法》第71條規定:“禁止任何人以下列手段獲取不正當利益或者轉嫁風險:①通過單獨或者合謀,集中資金優勢、持股優勢或者利用信息聯合或者連續買賣,操縱證券交易價格;②與他人串通,以事先約定的時間、價格和方式相互進行證券交易或者相互買賣并不持有的證券,影響證券交易價格或者證券交易量;③以自己為交易對象,進行不轉移所有權的自買自賣,影響證券交易價格或者證券交易量;④以其他方法操縱證券交易價格。”可見,任何證券交易行為都要在上述法律規定的范圍之內進行正常交易,否則就是違法犯罪行為,要追究相應的法律責任。
(4)莊家行為具有一定的隱蔽性。我國股市采用的是集合競價交易方式,莊家隱居其后,在別人看不見的地方進行操作。為了不被人察覺,有的莊家開辦了十幾個乃至幾百個戶頭,這對散戶來說真可謂“明槍易躲,暗箭難防”。當前,由于我國證券市場還不十分成熟,不能與西方成熟證券市場相提并論,如美國納斯達克(NASDAQ)證券市場實行的做市商制度,做市商的一舉一動都處于嚴密“監控”之下,實行雙向買賣報價,不能也不敢輕易用手中的巨資去控制市場。
(5)莊家是相對而言的。在這只股票中是莊家,在另一只股票中就不一定是莊家,可能就是隨風的跟莊者。同樣,并非控制一定籌碼的就成為莊家,沒有達到一定籌碼的就不是莊家。如在同一只股票中,一方持有流通盤的35%籌碼,另一方持籌45%,另有20%的籌碼分散在散戶手中。按理說,持籌45%的一方是莊家,可是在某一時段里,持籌35%的一方發力上攻,抬高股價,從中獲取差價后退出市場,在這一時段里他就是短線莊家,而持籌45%的一方就不是莊家(可能是長期的投資者)。
(6)以獲利為根本目的,而且是盡可能獲取最大利潤或暴利。這種利潤的獲得,要經過精心的運作過程,要么在二級市場通過籌碼、資金運行、操縱圖表和技術指標,要么直接參與公司基本面的改造等。
由上述本質屬性所決定,莊家必須具備以下幾個要素:①具有一定的資金實力。不同時間、不同個股、不同目標位的資金額相差會很大,這里的資金實力是相對于中小散戶入市資金而言的。②掌握大多數的低價位籌碼。莊家擁有的低價位籌碼多少,直接決定坐莊成功與否及其日后能否順利出局。③擁有杰出的人才,包括英明的領導決策者、頂尖的操盤能手、敏銳的公關人員、睿智的調研人員、靈通的消息人士等。④要有周密的操作計劃。操作前的計劃是否可行,也關系到整個坐莊過程的成功與否,草率行事有可能造成中途崩潰的結局。