河北、山西、山東的廣大地區，在蒙古兵的攪和下，滿目荒殘，人民反抗四起，整個陷于混亂。加上蒙古大軍虎視邊外，朝發夕至。中都無法支持，已成定局。金宣宗乃決計遷都南京（汴梁）。

1214年五月，宣宗留右丞相兼都元帥完顏承輝，尚書左丞抹撚盡忠輔皇子守忠留守中都，自己則攜百官后宮南竄。

乣軍也隨宣宗南下，行至良鄉，宣宗對這支軍隊很不放心，下令繳回已頒給他們的馬匹、鎧甲。乣軍驚懼，叛變，共推斫答、比涉兒、扎剌兒為帥，掉頭回返中都。

中都守將承暉聞變，遣軍封鎖盧溝橋，使不得過。斫答遣部將塔塔兒率輕騎千人潛行渡河，腹背夾擊，守橋金軍大敗。

斫答等率領所部投降蒙古，并遣使通好于耶律留哥。

成吉思汗得到消息，以元廷阻擋蒙古使者溝通南宋為借口，遣大將三木合拔都及契丹降臣石抹明安將兵會斫答所部，復圍中都。

七月，太子守忠南走汴梁。

十月，木華黎征遼東，高州盧琮、金樸出城降。先鋒石抹也先以計襲取東京。木華黎不費一矢而得兵械無算。

1215年木華黎進圍金國的北京（今內蒙古寧城縣西大名城），守軍發生叛亂，殺宣撫使奧屯襄，元帥寅答虎以城降。興中府（遼寧朝陽）土豪石天應亦率眾降。

錦州張鯨聚眾十余萬，殺節度使，自稱臨海王，至是亦舉部來降。到此，女真人的老家東北，盡失。

同年，蒲鮮萬奴亦據東京叛金自立，自稱天王，國號大真，建元天泰。然東京復為耶律留哥襲取。留哥遂攜其子親往蒙古覲見成吉思汗。成吉思汗仍封他為遼王。

張鯨旋以謀叛被殺，其弟張致代有其眾，據錦州，號瀛王，接著改號漢興皇帝，建元興龍。遣軍分略平、灤、瑞、利、義、懿、廣寧諸州，聲勢甚張。（弟弟張致沒有投降蒙古，后被蒙古兵討平）

宣宗南遷后東北大片領土脫離了中央的控制，很多都不是蒙古兵打下來的，而且這次蒙古出征東北的只有木華黎一部。所以，這些地區本質上就是地方割據政權。

東北全部自立或投降后，中都已被孤立。宣宗詔元帥左監軍完顏永錫將中山、真定兵，元帥左都監烏古論慶壽將大名軍一萬八千、西南路步騎一萬一千、河北兵一萬進援，御史中丞李英運糧，參知政事大名行省孛術魯德裕調遣繼發，圖解中都之圍。

金軍至霸州，成吉思汗遣神撒與石抹明安迎擊。御史中丞李英在軍中酒醉不醒，蒙古軍來攻，李英軍本屬烏合，臨陣大敗。李英被殺，糧運盡失……

最終無一兵至中都解圍，關鍵是沒有一粒糧食被運往中都。城中糧絕，人自相食。

完顏承暉服毒自殺，抹撚盡忠棄城南走。中都城陷。之后河北之地相繼陷落。

此后，金廷無力恢復對黃河以北地區的有效統治，蒙古人此時對各州縣還是棄而不守。在這種情況下，地方上豪強群起，“擁兵者萬焉，建侯者萬焉，甲者戈者騎者徒者各萬焉，鳩民者保家者聚而為盜賊者又各萬焉，積粟帛金具子女以為己有者、斷阡陌占屋宅跨連州郡以為己業者又各萬焉。”

地主豪強據地自雄，聚眾保境，逐漸成為了金元之際盤據河朔諸州縣，擁有很大獨立性的“世侯”。他們一直聽命于蒙古，配合蒙古的軍事，所以，蒙古汗國時期，汗廷一直默認他們在地方上的統治地位。