第一節(jié)
銀行風(fēng)險(xiǎn)治理基本內(nèi)涵

一、如何界定銀行風(fēng)險(xiǎn)治理

銀行風(fēng)險(xiǎn)治理是基于法律規(guī)章確立風(fēng)險(xiǎn)管理參與者（股東、董事會(huì)、高管層、內(nèi)外審計(jì)人員以及其他利益相關(guān)者）在履行相關(guān)責(zé)任和義務(wù)時(shí)相互補(bǔ)充、相互制約的動(dòng)態(tài)過(guò)程。在這一動(dòng)態(tài)過(guò)程中，股東確定風(fēng)險(xiǎn)取向，董事會(huì)審批風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略、組織架構(gòu)和政策流程，風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)受董事會(huì)委托，審批、監(jiān)督和指導(dǎo)制定風(fēng)險(xiǎn)管理政策；高管層在董事會(huì)授權(quán)范圍全面組織管理銀行所有風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)管理職能部門承擔(dān)日常風(fēng)險(xiǎn)管理，內(nèi)審及其他控制部門則審計(jì)和矯正風(fēng)險(xiǎn)管理的政策、程序和方法；監(jiān)管當(dāng)局按照標(biāo)準(zhǔn)對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)狀況、風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程和風(fēng)險(xiǎn)結(jié)果進(jìn)行監(jiān)督檢查；銀行存款人及其他利益相關(guān)者根據(jù)銀行信息披露做出市場(chǎng)反應(yīng)。

風(fēng)險(xiǎn)治理在銀行內(nèi)部一般有四個(gè)層次：第一層次，股東大會(huì)確定董事會(huì)成員，確定銀行風(fēng)險(xiǎn)管理方向；第二層次，董事會(huì)及其附屬風(fēng)險(xiǎn)委員會(huì)按照股東大會(huì)要求確定銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好，審批風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略，監(jiān)督高管層組織實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理，并就風(fēng)險(xiǎn)管理績(jī)效問(wèn)責(zé)高管層；第三層次，首席執(zhí)行官（CEO）依據(jù)董事會(huì)審定的風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略和風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)，成立風(fēng)險(xiǎn)政策委員會(huì)，組織制定和監(jiān)督執(zhí)行全面風(fēng)險(xiǎn)管理政策，并定期向董事會(huì)報(bào)告；第四層次，全面風(fēng)險(xiǎn)管理職能部門承擔(dān)全行風(fēng)險(xiǎn)管理日常運(yùn)作。

銀行風(fēng)險(xiǎn)治理還涉及外部法律和規(guī)則制定部門、銀行監(jiān)管者、外部審計(jì)員以及其他利益相關(guān)者，他們扮演著重要角色，對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理框架形成、風(fēng)險(xiǎn)管理流程監(jiān)督、風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)運(yùn)用及風(fēng)險(xiǎn)管理效果評(píng)估等都發(fā)揮著重要作用，在銀行經(jīng)營(yíng)混業(yè)化、全球化進(jìn)程中，國(guó)際銀行業(yè)都致力于實(shí)施巴塞爾Ⅱ，外部治理因素在提高銀行風(fēng)險(xiǎn)管理水平中將發(fā)揮更大作用（見(jiàn)表1-1）。

二、銀行風(fēng)險(xiǎn)治理基本框架

銀行家要解決風(fēng)險(xiǎn)管理有效性問(wèn)題，必須首先解決三個(gè)子問(wèn)題，即，如何在風(fēng)險(xiǎn)管理中落實(shí)相關(guān)責(zé)任？如何將風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿于業(yè)務(wù)流程？如何從風(fēng)險(xiǎn)管理中實(shí)現(xiàn)銀行價(jià)值增值？逐一解決這些問(wèn)題，面臨很多挑戰(zhàn)，如，要滿足投資者、監(jiān)管者以及股東的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期，要確立全行一致的風(fēng)險(xiǎn)語(yǔ)言和定義，要把風(fēng)險(xiǎn)管理融入到業(yè)務(wù)流程之中，要實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健性和自我風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任、強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)、控制風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)和確保合規(guī)，確保風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的及時(shí)性、全面性和一致性，確保各風(fēng)險(xiǎn)委員會(huì)決策的有效傳導(dǎo)和落實(shí)，如此等等。要迎接各種風(fēng)險(xiǎn)管理的挑戰(zhàn)并取得成效，就必須建立有效的風(fēng)險(xiǎn)治理框架（見(jiàn)圖1-1）。

一個(gè)有效的風(fēng)險(xiǎn)治理框架，首先要求董事會(huì)在全行范圍內(nèi)通過(guò)明確風(fēng)險(xiǎn)偏好確立銀行風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)，通過(guò)關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)體系，監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理執(zhí)行層按照關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)控制，依據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理績(jī)效實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)責(zé)；董事會(huì)下設(shè)集團(tuán)風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，在董事會(huì)授權(quán)下對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行有效監(jiān)督指導(dǎo)，提高風(fēng)險(xiǎn)管理政策、制度和程序的審批質(zhì)效。

在管理層面，設(shè)立資本與風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)、全面風(fēng)險(xiǎn)管理總部（內(nèi)含信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、風(fēng)險(xiǎn)整合四大管理模塊），健全風(fēng)險(xiǎn)政策和程序，設(shè)置各種風(fēng)險(xiǎn)限額，明確不同管理層級(jí)風(fēng)險(xiǎn)決策授權(quán)和轉(zhuǎn)授權(quán)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理針對(duì)性、及時(shí)性和前沿性，實(shí)現(xiàn)從整體上管好風(fēng)險(xiǎn)，從環(huán)節(jié)上控制關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率，減少風(fēng)險(xiǎn)損失。為獨(dú)立地分析、衡量和控制風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)管理職能總部各職能模塊必須獨(dú)立于承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的各類業(yè)務(wù)部門，同時(shí)輔之以強(qiáng)有力的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)。在風(fēng)險(xiǎn)管理分工中，明確業(yè)務(wù)部門（業(yè)務(wù)經(jīng)理）是風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)者，嚴(yán)守風(fēng)險(xiǎn)管理第一道防線，承擔(dān)第一責(zé)任。存在缺陷的風(fēng)險(xiǎn)管理流程，無(wú)疑是一個(gè)巨大的風(fēng)險(xiǎn)源，因此，風(fēng)險(xiǎn)管理流程設(shè)計(jì)必須反復(fù)論證，并在風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程中，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和報(bào)告問(wèn)題，快速采取整改措施，以確保風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制高效運(yùn)作。

風(fēng)險(xiǎn)治理要求風(fēng)險(xiǎn)信息和風(fēng)險(xiǎn)決策在全行范圍內(nèi)及時(shí)準(zhǔn)確地傳遞和執(zhí)行，為此，銀行必須設(shè)立適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告路徑（對(duì)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)者尤其如此），建立全行統(tǒng)一的報(bào)告程序，制定各類風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的標(biāo)準(zhǔn)格式，明確各類風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的具體內(nèi)容，規(guī)定各類風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的頻率，設(shè)置相應(yīng)的報(bào)告崗位，并配備合格的報(bào)告責(zé)任人。為吸引優(yōu)秀人才從事風(fēng)險(xiǎn)管理，并穩(wěn)定風(fēng)險(xiǎn)管理隊(duì)伍，銀行應(yīng)從風(fēng)險(xiǎn)管理工作性質(zhì)出發(fā)，制定適當(dāng)薪酬政策，激勵(lì)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理從銀行長(zhǎng)期發(fā)展目標(biāo)出發(fā)，結(jié)合具體業(yè)務(wù)目標(biāo)，有效管理風(fēng)險(xiǎn)；同時(shí)，從風(fēng)險(xiǎn)管理普遍性和持續(xù)性出發(fā)，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理教育，大力推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)知識(shí)傳播，使銀行全體員工在物質(zhì)利益與精神追求有機(jī)結(jié)合中推進(jìn)全面風(fēng)險(xiǎn)管理工作。一般說(shuō)來(lái)，成功風(fēng)險(xiǎn)治理總是基于紀(jì)律、溝通交流以及全行風(fēng)險(xiǎn)管理思維的一致性。

外部金融監(jiān)管系統(tǒng)確定了銀行風(fēng)險(xiǎn)治理的社會(huì)基礎(chǔ)。外部金融監(jiān)管系統(tǒng)以市場(chǎng)為導(dǎo)向制定各項(xiàng)基本規(guī)則，確信市場(chǎng)本身有能力管理相關(guān)的金融風(fēng)險(xiǎn)，因而允許銀行盡可能自由地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。金融監(jiān)管者在制定基本金融規(guī)則時(shí)，致力于創(chuàng)造一種環(huán)境，希望使銀行風(fēng)險(xiǎn)管理質(zhì)量和效果達(dá)到最優(yōu)，并在推動(dòng)規(guī)則執(zhí)行過(guò)程中，持續(xù)監(jiān)督銀行機(jī)構(gòu)中董事會(huì)和管理層實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理情況。在金融系統(tǒng)層面，監(jiān)管者致力于保持公眾對(duì)銀行部門的信心，為金融機(jī)構(gòu)和金融服務(wù)提供者創(chuàng)造一個(gè)公平的市場(chǎng)環(huán)境，同時(shí)在銀行監(jiān)管和專業(yè)化監(jiān)管職能方面建立一種自由市場(chǎng)觀念，以便公眾了解銀行管理層在風(fēng)險(xiǎn)管理中的責(zé)任。監(jiān)管者試圖通過(guò)嚴(yán)格的許可制度、最低資本金要求以及資本充足性規(guī)定，從嚴(yán)把握機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入質(zhì)量，從嚴(yán)規(guī)定銀行所有者、董事會(huì)、高管層的信托責(zé)任和標(biāo)準(zhǔn)，制定風(fēng)險(xiǎn)管理及相關(guān)政策指引；制定發(fā)布各類風(fēng)險(xiǎn)頭寸監(jiān)管指引；評(píng)估單個(gè)銀行或整個(gè)銀行系統(tǒng)遵守監(jiān)管規(guī)則和全面管理風(fēng)險(xiǎn)的總體情況。

三、銀行風(fēng)險(xiǎn)治理基本政策

良好風(fēng)險(xiǎn)治理需要有健全的風(fēng)險(xiǎn)治理政策予以保障，最基本的就是明確董事會(huì)及其附屬委員會(huì)風(fēng)險(xiǎn)職責(zé)，明確董事會(huì)向股東大會(huì)報(bào)告履行風(fēng)險(xiǎn)職責(zé)過(guò)程和結(jié)果，對(duì)于各種重大風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題做出明確的解釋，說(shuō)明主觀原因和客觀原因，自我評(píng)估對(duì)總體風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任。對(duì)于董事在監(jiān)控風(fēng)險(xiǎn)過(guò)程中出現(xiàn)失職并造成嚴(yán)重后果的，要明確責(zé)任追究和處罰辦法。高管層按董事會(huì)風(fēng)險(xiǎn)偏好組織制定并有效落實(shí)全面風(fēng)險(xiǎn)管理政策，應(yīng)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)監(jiān)控，及時(shí)糾正超出風(fēng)險(xiǎn)偏好的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管理流程、風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)應(yīng)用等都應(yīng)定期進(jìn)行檢查，使風(fēng)險(xiǎn)管理與業(yè)務(wù)發(fā)展相匹配，提高業(yè)務(wù)發(fā)展質(zhì)量。同時(shí)，應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)治理各環(huán)節(jié)的責(zé)任者履職情況監(jiān)督和控制，確保整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制高效運(yùn)行。

盡管各國(guó)監(jiān)管當(dāng)局和商業(yè)銀行都在不同程度上對(duì)董事會(huì)履行風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)加以規(guī)定，但仍是停留在紙面規(guī)定上，并沒(méi)有在風(fēng)險(xiǎn)治理過(guò)程中有效落實(shí)，這使得董事會(huì)在營(yíng)造風(fēng)險(xiǎn)治理環(huán)境方面可能會(huì)無(wú)所作為。治理政策的生命在于執(zhí)行，沒(méi)有執(zhí)行力或執(zhí)行不到位，不僅僅是治理政策落空問(wèn)題，更重要的是，董事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)治理過(guò)程中將失去應(yīng)有的權(quán)威性，高管層就很可能在市場(chǎng)壓力大的情況下，出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)行為短期化，整個(gè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理工作將陷入停滯狀態(tài)，風(fēng)險(xiǎn)管理狀況將潛藏著巨大隱患。

四、良好銀行風(fēng)險(xiǎn)治理效應(yīng)

良好風(fēng)險(xiǎn)治理不僅有助于確定銀行總體風(fēng)險(xiǎn)偏好，明確銀行風(fēng)險(xiǎn)管理取向和風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略，還有助于確保銀行建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架，促進(jìn)高管層、業(yè)務(wù)單元專家以及控制人員之間的持續(xù)交流，確保外部參與者了解所有相關(guān)信息；有助于審批風(fēng)險(xiǎn)限額、風(fēng)險(xiǎn)政策及其他控制機(jī)制的建立與執(zhí)行；如違反或破壞風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序，就授權(quán)采取相應(yīng)的處罰措施。因此，風(fēng)險(xiǎn)治理過(guò)程是將全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念賦予相應(yīng)的形式和內(nèi)容。風(fēng)險(xiǎn)治理的每個(gè)方面（建立風(fēng)險(xiǎn)委員會(huì)、明確風(fēng)險(xiǎn)管理職能或職責(zé)、制定風(fēng)險(xiǎn)政策、確定風(fēng)險(xiǎn)限額等）可清晰地界定和描述，盡管一些定性方面包括風(fēng)險(xiǎn)的一致性、溝通、問(wèn)責(zé)、審慎性、獨(dú)立性、知識(shí)、行動(dòng)、動(dòng)態(tài)性以及約束處罰，都不易衡量，卻體現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)治理的本質(zhì)特性，有助于增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)治理。

銀行風(fēng)險(xiǎn)治理為銀行風(fēng)險(xiǎn)管理確立了內(nèi)外部環(huán)境，良好內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制是銀行實(shí)施全面風(fēng)險(xiǎn)管理的基本標(biāo)志，風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制高效運(yùn)行是銀行實(shí)現(xiàn)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的重要保障。任何一家國(guó)際主流銀行在提升其風(fēng)險(xiǎn)管理能力之前，都首先著手建立良好的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制，在評(píng)估全面風(fēng)險(xiǎn)管理有效性之前，檢查和評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制運(yùn)行有效性，并在完善風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制基礎(chǔ)上，完善風(fēng)險(xiǎn)管理組織、流程、政策和方法，提高風(fēng)險(xiǎn)管理質(zhì)效。

良好的風(fēng)險(xiǎn)治理，使董事會(huì)與高管層在清晰的職責(zé)分工下，履行各自職責(zé)，在促進(jìn)銀行發(fā)展的決策中構(gòu)成良好互補(bǔ)；使董事會(huì)可以更多地關(guān)注銀行發(fā)展戰(zhàn)略問(wèn)題，更好地從銀行持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展出發(fā)，確定銀行發(fā)展戰(zhàn)略實(shí)現(xiàn)步驟，可以超脫于煩瑣性業(yè)務(wù)決策上，監(jiān)督管理層全面有效地執(zhí)行董事會(huì)確定的戰(zhàn)略；使高管層在推進(jìn)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展過(guò)程中，方向明確，步驟得當(dāng)，措施得力，可以集中精力，將銀行的人力資源、財(cái)務(wù)資源以及支持保障資源合理分配，使全行人盡其才、財(cái)盡其利、物盡其用。

良好的風(fēng)險(xiǎn)治理，使銀行各職能部門間職能清晰，權(quán)責(zé)明確，有利于部門之間信息交流，有利于在風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程中，協(xié)調(diào)合作，相互補(bǔ)充。通過(guò)強(qiáng)化銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)治理，使風(fēng)險(xiǎn)管理流程順暢，溝通成本降低，決策質(zhì)效提高。在分工管理風(fēng)險(xiǎn)的狀況下，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)治理，可以避免出現(xiàn)權(quán)力行使中重疊交叉，造成政出多門，相互扯皮；避免風(fēng)險(xiǎn)管理中出現(xiàn)真空地帶，該管的卻無(wú)人負(fù)責(zé)。更重要的是，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)治理，使銀行更快地形成全面風(fēng)險(xiǎn)管理文化，更好地把全行風(fēng)險(xiǎn)集中控制和分散管理有機(jī)結(jié)合起來(lái)，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展。