復利，怎樣造就百萬富翁

經典提示

理財困惑

國王與大臣下棋，大臣獲勝。國王為了實現諾言，要滿足大臣一個愿望。大臣面對國王的提問說：“我沒有太大的愿望，只要在棋盤的第一個格子里裝1粒豆子，第二個格子里裝2粒，第三個格子里裝4粒，第四個格子里裝8粒，以此類推，直到把64個格子裝完就可以啦。”

國王心中暗喜，認為大臣要求太低了，照此辦理。不久，棋盤就裝不下了，改用布袋，布袋也不行了，改用推車，推車也不行了，國王糧倉很快要空了，數豆子的人也累昏無數，那格子卻像個無底洞，怎么也填不滿……這時國王才知道自己上當了。國王因此淪為一個被人恥笑的窮國王。

國王不知道一個東西哪怕基數很小，一旦以幾何級倍數增長，最后的結果也會很驚人。

正如富蘭克林的一件趣事，1791年，富蘭克林去世前夕，特別捐贈他喜愛的城市波士頓和費城各5000美元。100年后，兩座城市可各提領50萬美元，用于公共計劃。到200年后，才可以提領全部的余額。到了1991年，正好200年期滿，兩座城市提領了那筆款項，竟然分別得到了將近2000萬美元。

理財智慧

上面兩個故事都說明“復利效應”的存在。在投資中它的力量是巨大無比的。然而，在為復利如此神奇的增長而興奮的同時，也不要忘記“負復利”的存在。在復利發揮同等作用下，下跌1/3需要上漲50%才能復原，下跌50%則需要上漲100%才能復原。復利，產生的作用是正是負是門大學問。

1.復利，時間和收益率就是金錢

復利，簡單地講就是“利上加利”。即一筆存款或投資獲得回報之后，再連本帶利進行新一輪投資的方法。

計算公式：本利和=本金×（1+投資收益率）n。其中n為投資的時間。

假設投資1萬元，每年收益率10%，那么連續20年，最后連本帶利為6.73萬元，50年后為118萬。這也就是說一個20多歲的上班族，投資1萬元，假設每年增長10%，到70多歲，就能擁有百萬元。如果每年回報率更高的話，不到50年這個目標就能達到。

復利具有創造富翁的神奇力量。從這個公式可以看到，投資理財并不復雜，只需要三個基本條件，即固定的投資、追求高收益率以及長期持有。沒有耐心和毅力長期堅持下去，是大多數投資者難以獲得巨大成功的主要原因之一。

收益率對最終的價值數量有重大的作用，收益率的微小差異將使長期價值產生巨大的差異。比如1000元的投資，收益率為10%，45年后將增值到72800元；而同樣的1000元在收益率為20%時，經過同樣的45年將增值到3675252元。這么巨大的差別，足以激起任何一個人的好奇心。

時間的長短將對最終的價值數量產生巨大的影響，時間越長，復利產生的價值增值就越多。同樣是10萬元，按每年增值24%計算，如果投資20年，到期金額是738.64萬元；如果投資30年，到期金額是6348.20萬元。可見，時間越長增值越多。

時間和收益率是復利的兩翼。投資若把握好了這兩個方面，最終，復利累進的巨大力量，將會為投資者帶來巨額財富。投資收益就會像滾雪球一樣越滾越大。

2.錢生錢的秘密，復利的“72法則”

“72”是投資中最重要的數字，“72法則”是一個與復利息息相關并且能夠實現財富的滾動和增長的法則。

“72法則”就是以1%的復利來計算，經過72年以后，本金就會變成原來的1倍。這個法則可以以一推十。比如，投資30萬元在一只每年平均收益率為8%的基金上，本金要增值一倍，即60萬，需要72÷8=9年。

選擇投資工具。若你現在擁有20萬元，想把它用于9年后兒子出國留學用。考慮各種因素，估算到兒子留學時需要的費用共40萬。那么什么樣的投資，才能順利達到目標呢？利用“72法則”，計算（72÷9=8）即，應該選擇收益率為8%的投資工具進行投資，比如基金。

推算增值或貶值。例如現在通貨膨脹率為3%，那么72÷3=24，24年后你現在的1元錢就相于24年后的5毛錢。

推算年薪長一倍的時間。若每年的年薪上漲率為3%，現在每月的工資為3000元。若要漲到6000元，需要72÷3=24年。

學會靈活運用“72法則”對投資者來說，是非常重要的一件事情。它可以讓我們明確投資的目標時間和目標收益，制訂清晰的投資計劃并及時調整投資策略。

3.規避負復利

相對于正復利，負復利也同樣發揮著強大的作用，甚至比正復利作用更大。比如借債。可以把復利變成一種鐵鏈，阻擋我們獲得財務自由。比如投資，若不規避負復利，損失也是非常慘重的。在這方面巴菲特做得最好。他在51年的投資業績中，僅有2001年的收益率為-6.2%，為負增長。其他年份的收益都為正增長。因此想實現復利增長的夢想，最關鍵之處還是要規避“負復利”。在投資中，熊市初期需要克服人性的貪婪，熊市中后期需要克服人性的恐懼。

理財鏈接

復利是一種思維，是一種以耐心和堅持為核心的思維方式。

避免“負復利”產生作用，最大限度地規避貪婪和恐懼。

誰了解資本法則并遵守，他就可以獲得金錢。