根據(jù)實際決定你的資產(chǎn)分配

經(jīng)典提示

理財困惑

我們的錢是分成三類的，一類是日常生活開銷，像柴米油鹽等生活要消費掉的錢，這個錢你肯定不能做風(fēng)險投資。第二類是保命的錢，有一天，突然有一些應(yīng)急的事，你要應(yīng)對這些事情，可能要把它配置到保險上去，這個資金也不能用來做風(fēng)險投資。第三類，即你可以用來投資的閑置資金，我們對這部分資產(chǎn)會進行一個配置，包括權(quán)益類資產(chǎn)，比如股票或股票式基金，固定收益類資產(chǎn)，包括債券、債券型基金、現(xiàn)金類資產(chǎn)、貨幣市場基金、存款，等等。比如，我希望達到每年15%的收益率，那么分解下來可能是：權(quán)益類資產(chǎn)占60%，回報為20%，固定收益類資產(chǎn)占30%，回報為8%，現(xiàn)金類產(chǎn)品占10%，回報為2%，算出來就是：

60%×20%+30%×8%+10%×2%=14.6%

每年綜合回報率為14.6%，已經(jīng)很高了，按照72法則，差不多5年資產(chǎn)就翻一番呢！

理財智慧

資產(chǎn)配置其實就是指投資者根據(jù)個別的情況和投資目標(biāo)，把投資分配在不同種類的資產(chǎn)上，如股票、債券、房地產(chǎn)及現(xiàn)金等，在獲取理想回報之余，把風(fēng)險減至最低。

作為一個理財概念，我們需要根據(jù)每個人投資計劃的時限及可承受的風(fēng)險，來配置資產(chǎn)組合。你所有的資產(chǎn)投在不同的產(chǎn)品項下，每個產(chǎn)品有它固有的屬性，有些產(chǎn)品屬于收益比較好、波動性很高的，但是它往下也會波動。有些產(chǎn)品收益比較低，比如活期，或者定期存款。有些產(chǎn)品是隨時能變現(xiàn)的，什么時候想用都行，當(dāng)然收益率就會低。綜合所有這些收益率，能符合你的具體情況的組合就是好組合。

作為普通投資者，要想達到自己理財?shù)哪康?，將個人風(fēng)險降到最低，重點在于把握資產(chǎn)配置。很多人認(rèn)為，只有資產(chǎn)雄厚的人才需要進行資產(chǎn)配置，如果錢本來不多，索性賭一把，就無須再配置了。其實不然，資產(chǎn)配置的本意就是指為了規(guī)避投資風(fēng)險，在可接受的風(fēng)險范圍內(nèi)獲取最高收益。其方法是通過確定投資組合中不同資產(chǎn)的類別及比例，以各種資產(chǎn)性質(zhì)的不同，在相同的市場條件下可能會呈現(xiàn)截然不同的反應(yīng)，而進行風(fēng)險抵消，享受平均收益。比如，股票收益高，風(fēng)險也高；債券收益不高，但較穩(wěn)定；銀行利息較低，但適當(dāng)?shù)膬π钅鼙ＷC遇到意外時不愁無資金周轉(zhuǎn)。有了這樣的組合，即使某項投資發(fā)生嚴(yán)重虧損，也不至于讓自己陷入窘境。

那么在國際金融風(fēng)暴的沖擊下，普通人如何做好資產(chǎn)配置呢？

風(fēng)險偏好是作好資產(chǎn)配置的首要前提，通過銀行的風(fēng)險測評系統(tǒng)，可以對不同客戶的風(fēng)險偏好及風(fēng)險承受能力做個大致的預(yù)測，再結(jié)合投資者自身的家庭財務(wù)狀況和未來目標(biāo)等因素，為投資者配置理財產(chǎn)品，基金和保險等所占的比重，既科學(xué)又直觀，在為投資者把握了投資機會的同時又可以降低投資的風(fēng)險，可以說是起到了為投資者量身定制的效果。

如果已經(jīng)通過風(fēng)險測評系統(tǒng)做好了各項產(chǎn)品的占比配置，接下來就要在具體品種的選擇上動一番腦筋了。因為同樣的產(chǎn)品類型，細(xì)分到各個具體的產(chǎn)品上，投資表現(xiàn)往往有好有壞，有時甚至大相徑庭，所以做好產(chǎn)品的“精挑細(xì)選”也是非常重要的一環(huán)。

在不同期限、不同幣種、不同投資市場和不同風(fēng)險層次的投資工具中，需要根據(jù)不同客戶對產(chǎn)品配置的需求，更能達到合理分散風(fēng)險、把握投資機會、財富保值增值的目標(biāo)。

若以風(fēng)險程度的不同來劃分，可將資產(chǎn)配置劃分為保守型、穩(wěn)健型、進取型三大類。保守型配置，由“靈通快線”系列理財產(chǎn)品、貨幣型基金、分紅型保險等組成；穩(wěn)健型配置，由“穩(wěn)得利”理財產(chǎn)品、保本型基金、萬能型保險等組成；進取型配置，由偏股型基金、混合型基金、投資聯(lián)結(jié)型保險等組成。

若以投資幣種和市場來劃分，更有美元、澳元、歐元、港幣等“安享回報”系列理財產(chǎn)品和QDII基金可供選擇。

另外，作為資產(chǎn)配置的一部分，個人投資者也不應(yīng)忽視黃金這一投資品種，無論是出于資產(chǎn)保值或是投資的目的，都可以將黃金作為資產(chǎn)配置的考慮對象。像工行的紙黃金、實物黃金和黃金回購業(yè)務(wù)的展開，也為廣大投資者提供了一個很好的投資平臺。

理財鏈接

在如此眾多的選擇前提下，再配合以理財師的專業(yè)眼光和科學(xué)分析，為投資者精選各種投資工具的具體品種，讓你盡享資產(chǎn)配置的好處與優(yōu)勢。

資產(chǎn)配置的三種期限

若以投資期限的不同來劃分，可將資產(chǎn)配置劃分為短期、中期和長期三種方式。