5．金融投資不可或缺的5個基本要素

金融投資的渠道很多，但任何金融產品一般都具備5個基本要素，了解這些基本要素能夠幫助投資者更清晰地剖析金融產品的特征，做出正確的投資決策。

一、收益率

進行金融投資的根本目的，無外乎是實現資產的保值增值，而收益率就是衡量金融產品增值潛力的最基礎數據。

有些金融產品的收益率是事先確定或可預測的，這被稱為固定收益類投資，如國債、債券、理財產品等。通常情況下，這類金融產品會確定或約定一個收益率，不會有大的波動。不過，這類固定收益類的金融產品收益率通常也不會很高。而諸如股票、期貨、期權等金融產品，則被稱為浮動收益類投資，收益率波動就比較大，很難提前做出準確的預估，僅能通過最終結果計算收益率，而這類產品的收益率上限也比較高。

二、投資期限

金融產品的投資有著不同的期限，即投資回報期。例如投資國債，可能會有5年、10年、20年的區別；而購買銀行的理財產品，也會事先約定一個期限，在期限內達到預定收益額；但投資股票則沒有明確的期限，理論上只要股票掛牌交易，就可以無限期持有。

當然，隨著金融市場的完善與繁榮，無論是債券等有期限的投資，還是股票等無期限的投資，都可以按照相關規定在相應時間段內進行自由買賣交易，并不是必須等到期限到來后才能收回本金。

三、投資方向

投資方向即了解自己花錢購買的金融產品是什么，最終流向了哪里，又是如何盈利的。例如投資股票，相當于是在購買上市公司的股份，公司的盈利和發展就能使投資者獲利。購買債券則是在購買政府或企業的債權憑證，在償債期滿后，即可收回本金并獲取一定的利息。而購買基金或理財產品，則要了解其主要是投向股票市場還是債券市場等等。

有些投資者覺著沒有必要對金融產品了解得那么透徹，只要能夠賺錢就好，但其實不然。因為金融產品越來越復雜，金融衍生產品層出不窮，一不小心可能就會購買了不良資產。例如2008年美國次貸危機，就有許多美國公民購買了一些金融機構包裝后的不良房產證券，最終損失慘重。

四、投資風險

投資必然伴隨著一定的風險，而且通常來說，收益越大伴隨的風險也就越高。即便是許多人認為“安全無害”的銀行存款，其實也是有風險的，比如銀行經營風險、利率風險、通貨膨脹風險等。不過，這些風險要么發生概率很小，要么不會影響本金安全，因此通常不容易引起重視。

在我們常見的投資方式中，風險最低的是儲蓄，之后是債券，然后是股票，而期權和期貨對于一般投資者來說風險就很高了。而對于基金和理財產品的風險，則要了解其主要是投向股票市場還是債券市場，通常來說，投向債券市場占比高的風險更小，投向股票市場占比高的則風險較大。

五、流動性

流動性即金融產品的交易便利程度，是否容易進行買賣。通常，流動性越高的金融產品，單價較低，易于轉手，風險也會相應降低。

現在金融市場中交易的股票、債券等證券產品，流動性都是比較高的，只要在工作日的開市時間滿足基本的條件規則，都可以自由進行買入賣出等操作。而如果購買土地、房產等固定資產，流動性自然就比較差。